Commissioner Of Income Tax, Chennai v. Tulsyan Nec Ltd

Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) [2010} 14 (.) ਐਸ.ਸੀ.ਆਰ. 1114 ਇਨਕਮਟੈਕਸਕਮਮਸ਼ਨਰ, ਚੇਨਈ V. ਤੁਲਮਸਆਨਐਨ.ਈ.ਸੀ. ਮਲਮਮਟਡ(2010 ਦਾਮਸਵਲਅਪੀਲਨੰਬਰ 10677-79) ਦਸੰਬਰ 16, 2010 [ਐਸ.ਐਚ. ਕਪਾਡੀਆ, ਸੀਜੇਆਈ, ਕੇ.ਐਸ. ਪਨੀਕਰਰਾਧਾਮਕਿਸ਼ਨਨਅਤੇਸਵਤੰਤਰਕੁਮਾਰ, ਜੇ.ਜੇ.] ਇਨਕਮਟੈਕਸਐਕਟ, 1961: ਐਸ.ਐਸ.115ਜੇਏਏ, 234ਏ, 2348, 234 ਜੀ - ਐਕਟਦੀਧਾਰਾ 234ਏ, ਬੀਅਤੇਸੀਦੇਤਮਿਤਮਵਆਜਦੀਗਣਨਾਕਰਨਤੋਂਪਮਿਲਾਂਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਦੇਮਵਰਧਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏਦੇਅਨੁਸਾਰਸਵੀਕਾਰਯੋਗਘੁੱਟੋਘੁੱਟਮਵਕਲਪਕਟੈਕਸ (ਐਮਏਟੀ) ਕਿੈਮਡਟਮਨਰਧਾਰਤਕੀਤਾਜਾਣਾਿੈ। ਉਿਸਵਾਲਜੋਡੀਮਵੁੱਚਮਵਚਾਰਨਲਈਉੁੱਮਿਆਸੀਤੁਰੰਤਅਪੀਲਇਿਸੀਮਕਕੀਇਨਕਮਟੈਕਸਐਕਟ, 1961 ਦੀਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏਦੇਅਨੁਸਾਰਮੈਟਕਿੈਮਡਟਸਵੀਕਾਰਯੋਗਿੈ ਐਕਟਦੀਧਾਰਾ 234ਏ, ਬੀਅਤੇਸੀਅਧੀਨਮਵਆਜਦੀਗਣਨਾਕਰਨਤੋਂਪਮਿਲਾਂਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸ (ਮੁਲਾਂਕਣਕੀਤੇਟੈਕਸ) ਦੇਮਵਰਧਸੈੁੱਟਕੀਤਾਜਾਣਾ। ਅਪੀਲਾਂਨ ੰਖਾਰਜਕਰਮਦਆਾਂਅਦਾਲਤਨੇਮਕਿਾਮਕ 1. ਇਨਕਮਟੈਕਸਐਕਟ, 1961 ਦੀਧਾਰਾ 115ਜੇਏਦੇਉਪਬੰਧਾਂਅਨੁਸਾਰ, ਕੋਈਕੰਪਨੀਬਕਮੁਨਾਫੇਦੇ 30٪ 'ਤੇਟੈਕਸਦਾਭੁਗਤਾਨਕਰਨਲਈਮ ੰਮੇਵਾਰਿੈ, ਜੇਆਮਦਨਦੀਗਣਨਾਕੀਤੀਜਾਂਦੀਿੈ ਐਕਟਦੀਆਾਂਆਮਮਵਵਸਥਾਵਾਂਮਕਤਾਬੀਮੁਨਾਫੇਦੇ 30٪ ਤੋਂਘੁੱਟਿਨ।ਇਸਤਰ੍ਾਂ, ਮਨਰਧਾਰਕਨ ੰਦੋਮਵਕਲਪਕਅਧਾਰਾਂ 'ਤੇਟੈਕਸਲਈਵਸ ਲੀਜਾਣਵਾਲੀਆਮਦਨਦੀਗਣਨਾਕਰਨਦੀਲੋੜਿੁੰਦੀਿੈ - () ਐਕਟਦੀਆਾਂਆਮਮਵਵਸਥਾਵਾਂਤਮਿਤਗਣਨਾਕੀਤੀਗਈਆਮਦਨਅਤੇ () & ਖਾਤਾਮਵੁੱਚਦੁੱਸੇਅਨੁਸਾਰਬਕਮੁਨਾਫੇਦਾ 30٪ ਕੰਪਨੀਐਕਟ, 1956 ਦੀਅਨੁਸ ਚੀ V ਦੇਭਾਗਅਤੇਦੇਅਨੁਸਾਰਮਤਆਰਕੀਤਾਮਗਆਿੈ, ਜੋਧਾਰਾ 115ਜੇਏਦੀਮਵਆਮਖਆਮਵੁੱਚਮਨਰਧਾਰਤਤਬਦੀਲੀਆਾਂਦੇਅਧੀਨਿੈ।ਮਜੰਨਾਉੁੱਚਾ ਦੋਵਾਂਗਣਨਾਵਾਂਮਵੁੱਚੋਂਇੁੱਕਨ ੰਟੈਕਸਲਈਯੋਗ "ਕਲਆਮਦਨ" ਮੰਮਨਆਜਾਂਦਾਿੈਅਤੇਉਸਅਨੁਸਾਰਟੈਕਸਭੁਗਤਾਨਯੋਗਿੁੰਦਾਿੈ। 1115 ਇਸਤਰ੍ਾਂ, ਧਾਰਾ 11ਐਸਜੇਏਮਕਤਾਬੀਮੁਨਾਫੇਦੇ 30٪ ਨ ੰ "ਕਲਆਮਦਨ" ਮੰਨਕੇਇੁੱਕਕਲਪਨਾਤਮਕਕਲਪਨਾਨ ੰਲਾਗ ਕਰਦੀਿੈ ਟੈਕਸਲਗਾਉਣਾ।ਧਾਰਾ 11ਐਸਜੇਏਤਮਿਤਅਦਾਕੀਤੇਟੈਕਸਦੀਰਕਮਨ ੰਐਕਟਦੇਤਮਿਤਭੁਗਤਾਨਯੋਗ "ਟੈਕਸ" ਮੰਮਨਆਜਾਂਦਾਿੈ, ਮਜਵੇਂਮਕਧਾਰਾ 2 (43) ਮਵੁੱਚਪਮਰਭਾਮਸ਼ਤਕੀਤਾਮਗਆਿੈ।[ਪੈਰਾ 5] [1126--] 8 ਦੀਧਾਰਾ 11ਐਸਜੇਏਏਤਮਿਤਸਬੰਮਧਤਮਵਵਸਥਾਵਾਂ ਇਿਐਕਟ, 1.4.1997 ਤੋਂਮਵੁੱਤਐਕਟ, 1997 ਦੁਆਰਾਪੇਸ਼ਕੀਤਾਮਗਆਿੈ, ਭਾਵਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲ1997-98 ਅਤੇਇਸਤੋਂਬਾਅਦਲਈਲਾਗ ਿੁੰਦਾਿੈ, ਜੋਧਾਰਾ 11ਐਸਜੇਏਅਧੀਨਅਦਾਕੀਤੇਟੈਕਸਦੇਸਬੰਧਮਵੁੱਚਉਪਲਬਧਕਿੈਮਡਟਨ ੰਅੁੱਗੇਵਧਾਉਣਅਤੇਸੈੁੱਟਆਫਕਰਨਨ ੰਮਨਯੰਤਮਰਤਕਰਦਾਿੈ, ਮਦਖਾਓਮਕਜਦੋਂਮਨਰਧਾਰਕਦੁਆਰਾਿੇਿਾਂਟੈਕਸਦਾਭੁਗਤਾਨਕੀਤਾਜਾਂਦਾਿੈ. ਧਾਰਾ 11ਐਸਜੇਏ, ਮਫਰਮਨਰਧਾਰਕਮਨਰਧਾਰਤਤਰੀਕੇਨਾਲਅਮਜਿੇਟੈਕਸਦੇਕਿੈਮਡਟਦਾਦਾਅਵਾਕਰਨਦਾਿੁੱਕਦਾਰਬਣਜਾਂਦਾਿੈ।ਇਸਤਰ੍ਾਂ ਉਸਮੁਲਾਂਕਣਕਰਤਾਦੁਆਰਾਮਪਛਲੇਸਾਲਲਈਦਾਇਰਕੀਤੀਗਈਆਮਦਨਦੀਮਰਟਰਨਦੇਅਨੁਸਾਰ, ਧਾਰਾ11ਐਸਜੇਏਦੇਤਮਿਤਟੈਕਸਦਾਤਾਦੁਆਰਾਟੈਕਸਦਾਭੁਗਤਾਨਕੀਤੇਜਾਣਦੇਨਾਲਿੀਅਮਧਕਾਰਨ ੰਸਫਲਬਣਾਇਆਜਾਂਦਾਿੈ।ਡੀ [ਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (1)]।ਇਿਕਿੈਮਡਟਪਮਿਲੇਸਾਲਮਵੁੱਚਐਕਟਦੀਆਾਂਆਮਮਵਵਸਥਾਵਾਂ [ਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (2)] ਦੇਤਮਿਤਗਣਨਾਕੀਤੀਆਮਦਨ 'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਅਤੇਬਕਮੁਨਾਫੇ'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਦੇਮਵਚਕਾਰਟੈਕਸਅੰਤਰਤੁੱਕਸੀਮਮਤਿੋਜਾਂਦਾਿੈ।ਿਾਲਾਂਮਕ, ਅਮਜਿਾਕਿੈਮਡਟਪੰਜਦੀਮਮਆਦਲਈਮਨ ਰਿੈਈਸਫਲਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲ, ਤੁਰੰਤਸਫਲਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲਮਜਸਮਵੁੱਚਕਿੈਮਡਟਉਪਲਬਧਿੋਜਾਂਦਾਿੈ [ਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (3)]।ਿਾਲਾਂਮਕ, ਮੈਟਕਿੈਮਡਟਆਉਣਵਾਲੇਸਾਲਾਂਮਵੁੱਚਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਦੇਮਵਰਧਸੈੁੱਟਆਫਲਈਉਪਲਬਧਿੈਮਜੁੱਥੇਆਮਦਨ 'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਦੀਗਣਨਾਕੀਤੀਜਾਂਦੀਿੈਐਕਟਦੀਆਾਂਆਮਮਵਵਸਥਾਵਾਂਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਤੋਂਵੁੱਧਿਨ ਉਸਸਾਲਲਈਬਕਮੁਨਾਫੇਦੀਗਣਨਾਕੀਤੀਗਈ [ਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (4), (5)]।ਕਾਨ ੰਨਧਾਰਾ੧੧ਐਸਜੇਏਏਦੇਤਮਿਤ "ਇਸਤਰ੍ਾਂਅਦਾਕੀਤੇਟੈਕਸਦੇਸਬੰਧਮਵੁੱਚਕਿੈਮਡਟ" ਦੀਕਲਪਨਾਕਰਦਾਿੈਮਕਉਾਂਮਕਪ ਰਾਟੈਕਸਆਟੋਮੈਮਟਕਕਿੈਮਡਟਨਿੀਾਂਿੈਬਲਮਕਿੋਣਾਚਾਿੀਦਾਿੈ ਦੀਗਣਨਾਧਾਰਾ 11 ਦੀਉਪ-ਧਾਰਾ (2) ਦੇਅਨੁਸਾਰਕੀਤੀਜਾਂਦੀਿੈ।ਧਾਰਾ 11ਐਸਜੇਏਏਦੀਉਪ-ਧਾਰਾ(4) ਉਸਸਾਲ "ਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟ" ਦੀਆਮਗਆਮਦੰਦੀਿੈਮਜਸਸਾਲਟੈਕਸਅਦਾਕੀਤਾਜਾਂਦਾਿੈ।ਇਸਤਰ੍ਾਂ, ਸੈੁੱਟਆਫਦੀਰਕਮਇਸ 'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਤੁੱਕਸੀਮਮਤਿੈ 1116 ਸੁਪਰੀਮਕੋਰਟਦੀਆਾਂਮਰਪੋਰਟਾਂ [201] 14 (ਵਧੀਕ ) ਐਸ.ਸੀ.ਆਰ. ਐਕਟਦੀਆਾਂਆਮਮਵਵਸਥਾਵਾਂਤਮਿਤਗਣਨਾਕੀਤੀਗਈਆਮਦਨਉਸਸਾਲਲਈਬਕਮੁਨਾਫੇ 'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਤੋਂਘੁੱਟਿੈ। [ਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (4) ਅਤੇਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (5))।ਇਜਾ ਤਮਦੁੱਤੇਜਾਣਵਾਲੇਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦਾਕੰਮਬਕਮੁਨਾਫੇ 'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਅਤੇਇਸਦੇਤਮਿਤਗਣਨਾਕੀਤੀਆਮਦਨ 'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਿੈ ਪਮਿਲੇਸਾਲਮਵੁੱਚਐਕਟਦੀਆਾਂਆਮਮਵਵਸਥਾਵਾਂ।ਦੋਵਾਂਦਾਅੰਤਰਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦੀਰਕਮਿੈਮਜਸਦੀਆਮਗਆਮਦੁੱਤੀਜਾਣੀਚਾਿੀਦੀਿੈ। ਏ.ਓ. ਧਾਰਾ 143 (1) ਅਧੀਨਸੰਖੇਪਮੁਲਾਂਕਣਪ ਰਾਿੋਣਜਾਂਧਾਰਾਅਧੀਨਮਨਯਮਤਮੁਲਾਂਕਣਦੇਅਨੁਸਾਰਆਮਗਆਮਦੁੱਤੇਜਾਣਵਾਲੇਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦੀਰਕਮਨ ੰਵੁੱਖ-ਵੁੱਖਕਰਸਕਦਾਿੈ ਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (6) ਦੇਅਨੁਸਾਰ, ਪਮਿਲੇਸਾਲਲਈਸੀ 143 (3)।ਇੁੱਕਦੇਰ ਪਮਵੁੱਚ ਅਮਜਿੀਮਭੰਨਤਾਦੇਨਤੀਜੇਵਜੋਂਸਾਲਲਈਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦੀਆਮਗਆਮਦੁੱਤੀਜਾਣੀਚਾਿੀਦੀਿੈ।ਇੁੱਕਬਦਲਣਲਈਮ ੰਮੇਵਾਰਿੈ।ਆਮਨਾਲੋਂਗਣਨਾਕੀਤੀਆਮਦਨ 'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਬਕਮੁਨਾਫੇਅਤੇ/ਜਾਂਟੈਕਸ 'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਦੀਰਕਮਮਵੁੱਚਿਰਤਬਦੀਲੀਦੇਨਾਲ ਐਕਟਦੀਆਾਂਮਵਵਸਥਾਵਾਂ, ਇਜਾ ਤਮਦੁੱਤੇਜਾਣਵਾਲੇਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਨ ੰਏ.ਓ. ਦੁਆਰਾਨਤੀਜੇਪਾਸ0 ਕਰਕੇਬਦਲਣਾਪਵੇਗਾ ਐਕਟਦੀਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (6) ਤੋਂਅਮਧਕਾਰਪਿਾਪਤਕਰਨਦੇਿੁਕਮ।ਇਸਤਰ੍ਾਂ, ਐਡਵਾਂਸਟੈਕਸ / ਸਵੈ-ਮੁਲਾਂਕਣਦੀਗਣਨਾਕਰਦੇਸਮੇਂਟੈਕਸਦਾਤਾਦੁਆਰਾਪਿਵਾਮਨਤਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਨ ੰਮਨਰਧਾਰਤਕੀਤਾਜਾਸਕਦਾਿੈਸਾਲ 2 ਤੋਂ 6 ਲਈਭੁਗਤਾਨਯੋਗਈਟੈਕਸਆਮਪਿਬੰਧਾਂਤਮਿਤਗਣਨਾਕੀਤੀਆਮਦਨ 'ਤੇਟੈਕਸ/ਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਅਤੇਿਰੇਕਸਾਲਮਵੁੱਚਬਕਮੁਨਾਫੇ 'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਦੇਅੰਤਰਤੁੱਕਸੀਮਮਤਿੈ।ਿਾਲਾਂਮਕਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਪਿਾਪਤਕਰਨਦਾਅਮਧਕਾਰਪਮਿਲੇਸਾਲਮਵੁੱਚਸਫਲਿੋਜਾਂਦਾਿੈ, ਧਾਰਾ 115ਜੇਏਦੇਤਮਿਤਟੈਕਸਦਾਭੁਗਤਾਨਕਰਨ 'ਤੇਅਤੇ Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) [ 2010 ] 14 ( एडीडीएल.) एस. सी. आर. 1114 . आयकरआयुक्त, चेन्नई वी. तुलस्यानएन. ई. सी. लिमिटेड।( सिविलअपीलसं।10677-79 2010) 16 दिसंबर, 2010 [ एस. एच. कपाडिया, सीजेआई, के. एस. पैनिकर राधाकृष्णनऔरस्वतंत्रकुमार, जे. जे.] आयकरअधिनियम, 1961: एसएस।115 जे. ए. ए., 234 ए, 234 बी, 234सी-एस।115 जे. ए. ए. कोपहलेसेदेयकरकेखिलाफनिर्धारितकियाजानाहै।ब्याजयू/एस.एस. कीगणना।234अधिनियमकेए, बीऔरसी। जिसप्रश्नपरविचारकियाजानाथा धारा234 ए, बीऔरसीकेतहतब्याजकीगणनाकरनेसेपहलेदेयकर(निर्धारितकर) केखिलाफसेटऑफकियाजानाएक्टकरें। याचिकाओंकोखारिजकरतेहुएअदालतनेपकड़नाः1. धारा115 जे. ए. केप्रावधानोंकेअनुसार आयकरअधिनियम, 1961, एककंपनीकोबहीलाभके30 प्रतिशतपरकरकाभुगतानकरनेकेलिएउत्तरदायीहै, यदिआयकीगणनानिम्नलिखितकेतहतकीजातीहै- दोवैकल्पिकआधारोंपरकरकेलिएप्रभार्यआय-(i) अधिनियमकेसामान्यप्रावधानोंकेतहतसंगणितआयऔर( (ii) अनुसूचीकेभागII औरIII केअनुसारतैयारकिएगएपीएंडएलखातेमेंघोषितपुस्तकलाभका30 प्रतिशत कंपनीअधिनियम, 1956 काVI, धारा115जेएकेस्पष्टीकरणमेंनिर्दिष्टसमायोजनोंकेअधीन।दोगणनाओंमेंसेजितनाअधिकहोगाकुलमानाजाताहै करऔरकरकेलिएप्रभार्यआयकेअनुसारदेयहै 1114 आयकरआयुक्त, चेन्नईबनाम. 1115 तुलस्यानएन. ई. सी. लिमिटेड। इसप्रकार, धारा115 जे. ए. एककाल्पनिककल्पनाकोलागूकरतीहै। 30 % बहीलाभका"कुलआय" प्रभार्यहोना करलगानेकेलिए।धारा115 जे. ए. केतहतभुगतानकीगईकरराशिहै- अधिनियमकेतहतदेय"कर" केरूपमेंअभिनिर्धारित, जैसाकिमेंपरिभाषितकियागयाहै धारा2 (43)।[ पैरा5] [1126-डी-एफ] धारा115 जे. ए. ए. केतहतप्रासंगिकप्रावधान 2. वित्तअधिनियम, 1997 द्वाराप्रस्तुतअधिनियम, डब्ल्यू. ई. एफ. 1.4.1997, अर्थात, निर्धारणवर्षों1997-98 केलिएलागूहोताहैऔर इसकेबाद, क्रेडिटकेकैरीफॉरवर्डऔरसेटऑफकोनियंत्रितकरनाधारा115 जे. ए. केतहतभुगतानकिएगएकरकेसंबंधमेंउपलब्ध, दिखाएँकिजबनिर्धारितीद्वाराकरकाभुगतानकियाजाताहै धारा115 जे. ए., तबनिर्धारितीकाहकदारबनजाताहै- निर्धारिततरीकेसेऐसेकरकेक्रेडिटकादावाकरें।इसतरहकाअधिकारस्पष्टहोजाताहैजैसेहीकरकाभुगतानकियाजाताहै [ धारा115जेएए(1)]।उक्तऋणकरतकसीमितहोजाताहै।बहीलाभपरदेयकरऔरसामान्यकेतहतगणनाकीगईआयपरदेयकरकेबीचअंतर प्रथमवर्षमेंअधिनियम[धारा115 जे. ए. ए. (2)] केप्रावधान। हालाँकि, इसतरहकाऋणपाँचकीअवधिकेलिएस्वीकार्यहै। निर्धारणवर्षकेतुरंतबाद, निर्धारणवर्षकेतुरंतबादजिसमेंक्रेडिटहोजाताहै जिनवर्षोंमेंआयपरदेयकरकीगणनाकीजातीहैअधिनियमकेसामान्यप्रावधानदेयकरसेअधिकहैं। उसवर्षकेलिएसंगणितबहीलाभपर[अनुभाग] 115जेएए(4), (5)]।इसक़ानूनकीपरिकल्पनाधाराकेतहतकीगईहै 115 जे. ए. ए. "इसप्रकारभुगतानकिएगएकरकेसंबंधमेंऋण" क्योंकि पूराकरएकस्वचालितक्रेडिटनहींहै, लेकिनहोनाचाहिए -धाराकीउपधारा(2) केअनुसारगणनाकीगई 115जेएए।धारा115जेएएकीउप-धारा(4) "कर" कीअनुमतिदेतीहै।"क्रेडिटवर्षमेंकरदेयहोजाताहै।इसप्रकार, भुगतानकीराशि1116 सर्वोच्चन्यायालयरिपोर्ट[2010] 14 (ए. डी. डी. एल.) परदेयकरतकसीमितहै।एससीआर। औरअधिनियमकेसामान्यप्रावधानोंकेतहतसंगणितआयपरदेयकर, एकवर्षमें।फर्कयहहैदोनोंमेंसेटैक्सक्रेडिटकीराशिहैजिसकीअनुमतिदीजानीहै।ए. ओ. करक्रेडिटकीराशिमेंबदलावकरसकताहैजिसकीअनुमतिदीजानीहै। धारा143 (1) केतहतसंक्षिप्तमूल्यांकनकेपूराहोनेयाधाराकेतहतनियमितमूल्यांकनकेअनुसार यासामान्यकेतहतगणनाकीगईआयपरदेयकरअधिनियमकेप्रावधानोंकेअनुसार, करक्रेडिटकीअनुमतिदीजाएगी ए. ओ. द्वारापरिणामीआदेशपारितकरके, धारा115 जे. ए. ए. (6) सेप्राधिकरणप्राप्तकरकेबदलाजानाहै एक्टकरें।इसप्रकार, निर्धारितीद्वारा2 से6 वर्षोंकेलिएदेयअग्रिमकर/स्व-निर्धारणकरकीगणनाकरतेसमयस्वीकार्यकरक्रेडिटकाभुगतानकियाजासकताहै, जोअंतरतकसीमितहै। केअधीनसंगणितआयपरदेयकरकेबीच बहीलाभपरदेयसामान्यप्रावधानऔरकर उनवर्षोंमेंसेप्रत्येक, निर्धारितीकीअपनीगणनाकेअनुसार। हालांकिटैक्सक्रेडिटकालाभउठानेकाअधिकारपहलेवर्षमेंस्पष्टहोजाताहै, धारा115जेएकेतहतकरकेभुगतानपरऔर इसकाभुगतानवैधानिकरूपसेकियाजाताहै, उपलब्धऋणकीराशिऔरवास्तवमेंअनुमतिदीजानेवालीऋणभुगतानकीराशि।धाराओंकेतहतकटौती/भत्तोंकेसभीमामलोंकीतरह 30-37 , तरल/अयोग्यहैऔरकेवलधाराकेतहतमूल्यांकनकेनिर्णयपरअंतिमनिर्धारणकेअधीनहै143 ( 1 ) याधारा143 (3) केतहत।तथ्ययहहैकिअनुमतिदीजानेवालीयाबंदकीजानेवालीकरक्रेडिटकीराशिकोरोकनहींदियागयाहै औरएम्बुलेटरीहै, अधिकारकोदूर/नष्टनहींकरताहैकरक्रेडिटकीराशिकेलिएनिर्धारितीका।[ पैरा6] [1126 जी-एच; 1127-ए-एच; 1128-ए-डी] आयकरआयुक्त, चेन्नईबनाम।1117 तुलस्यानएन. ई.सी. लिमिटेड। 3. धारा115 जे. ए. (1) कीपूरीयोजनाऔर 115 जे. ए. ए. सेपताचलताहैकियदिकोईनिर्धारितीनिर्धारितीबनानेकेपरिणामस्वरूपकरक्रेडिटकाहकदारहै प्रथमवर्षमेंधारा115 जे. ए. (1) केतहतकरकाभुगतान, Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) [2010} 14 (ADDL.) S.C.R. 1114 A COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI V. TULSYAN NEC LTD. (Civil Appeal Nos.10677-79 of 2010) DECEMBER 16, 2010 B [S.H. KAPADIA, CJI, K.S. PANICKER RADHAKRISHNAN AND SWATANTER KUMAR, JJ.] -Income Tax Act, 1961: ss.115JAA, 234A, 2348, 234C C Minimum Alternate Tax (MAT) credit admissible in terms of s. 115JAA is to be set off against the tax payable before calculating interest u/ss. 234A, B and C of the Act. The question which arose for consideration in the D instant appeals was whether MAT credit admissible in terms of Section 115JAA of the Income Tax Act, 1961 has to be set off against the tax payable (assessed tax) before calculating interest under Sections 234A, B and C of the Act. E Dismissing the appeals, the Court HELD: 1. As per the provisions of Section 115JA of Income Tax Act, 1961, a company is liable to pay tax on 30% of book profits, if the income computed under F normal provisions of the Act is less than 30% of the book profits. Thus, the assessee is required to compute income chargeable to tax on two alternative basis - (i) income computed under normal provisions of the Act and (ii) 30% of book profits as disclosed in the P & L Account G prepared in accordance with Parts II and Ill of Schedule VI to the Companies Act, 1956, subject to the adjustments specified in the Explanation to Section 115JA. The higher of the two computations is deemed to be the "total income" chargeable to tax and tax is payable accordingly. 1114 H COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI v. TULSYAN NEC LTD. Thus, Section 11 SJA enacts a deeming fiction by deeming 30% of book profits to be the "total income" chargeable to tax. The amount of tax paid under Section 11 SJA is held to be a "tax" payable under the Act, as defined in Section 2(43). [Para 5] [1126-0-F] A 2. The relevant provisions under Section 11 SJAA of [8 ] the Act, introduced by Finance Act, 1997 w.e.f. 1.4.1997, i.e., applicable for assessment years 1997-98 and onwards, governing the carry forward and set off of credit available in respect of tax paid under Section 11 SJA, show that when tax is paid by the assessee under Section 11 SJA, then the assessee becomes entitled to claim credit of such tax in the manner prescribed. Such a right gets crystallized no sooner the tax is paid by the assessee under Section 11 SJA, as per the return of income filed by that assessee for a previous year. [Section 115JAA(1 )]. The said credit gets limited to the tax difference between tax payable on book profits and tax payable on income computed under the normal provisions of the Act [Section 115JAA(2)] in year one. Such credit is, however, allowable for a period of five succeeding assessment years, immediately succeeding the assessment year in which the credit becomes available [Section 115JAA(3)]. However, MAT credit is available for set off against the tax payable in succeeding years where the tax payable on income computed under the normal provisions of the Act exceeds the tax payable on book profits computed for that year [Section 115JAA(4),(5)]. The statute envisages under Section 11 SJAA "credit in respect of tax so paid" because the entire tax is not an automatic credit but has to be calculated in accordance with sub-section (2) of Section 11 SJAA. Sub-section (4) to Section 11 SJAA allows "tax credit" in the year tax becomes payable. Thus, the amount of set off is limited to the tax payable on the C. D E F G 1116 SUPREME COURT REPORTS [201 O] 14 (ADDL.) S.C.R. Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) C. D E F G 1116 SUPREME COURT REPORTS [201 O] 14 (ADDL.) S.C.R. A income computed under the normal provisions of the Act less the tax payable on book profits for that year. [Section 115JAA(4) and Section 115JAA(5)). The tax credit to be allowed is the function of tho tax payable on book profits and the tax payable on income computed under the B normal provisions of the Act, in year one. The difference of the two is the amount of tax credit to be allowed. The A.O. may vary the amount of tax credit to be allowed pursuant to completion of summary assessment under Section 143(1) or regular assessment under Section c 143(3) for year one, in terms of Section 115JAA(6). As a consequence of such variation the tax credit to be allowed for year. one is liable to change. With every change in the amount of tax payable on book profits and/ or tax payable on income computed under the normal provisions of the Act, the tax credit to be allowed would 0 have to be changed by the A.O. by passing consequential orders, deriving authority from Section 115JAA(6) of the Act. Thus, the tax credit allowable can be set off by the assessee while computing advance taxi self-assessment E tax payable for years 2 to 6 limited to the difference between the tax/payable on income computed under the normal provisions and tax payable on book profits in each of those years, as per assessee's own computation. Although the right to avail tax credit gets crystallized in year one, on payment of tax under Section 115JA and the · F set off thereof follows statutorily, the amount of credit available and the amount of set off to be actually allowed as in all cases of deductions/ allowances under Sections 30-37, is fluid/ inchoate and subject to final determination only on adjudication of assessment either under Section. G 143(1) or under Section 143(3). The fact that the amount of tax credit to be allowed or to be set off is not frozen and is ambulatory, does not take away/ destroy the right of the assessee to the amount of tax credit. [Para 6) (1126-G-H; 1127 -A-H; 1128-A-D] H COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI v. TULSYAN NEC LTD. 1117 Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) औरएम्बुलेटरीहै, अधिकारकोदूर/नष्टनहींकरताहैकरक्रेडिटकीराशिकेलिएनिर्धारितीका।[ पैरा6] [1126 जी-एच; 1127-ए-एच; 1128-ए-डी] आयकरआयुक्त, चेन्नईबनाम।1117 तुलस्यानएन. ई.सी. लिमिटेड। 3. धारा115 जे. ए. (1) कीपूरीयोजनाऔर 115 जे. ए. ए. सेपताचलताहैकियदिकोईनिर्धारितीनिर्धारितीबनानेकेपरिणामस्वरूपकरक्रेडिटकाहकदारहै प्रथमवर्षमेंधारा115 जे. ए. (1) केतहतकरकाभुगतान, तब, धारा115 जे. ए. ए. मेंउल्लिखितशर्तोंकेबादनिश्चितरूपसेइसतरहकेकरक्रेडिटकाभुगतानबंदकरदियाजाताहै। पूराकियाजाताहैऔरइसतरहकेऋणकाअनुदाननिर्भरनहींहै ए. ओ. द्वारानिर्धारितकिएजानेपरऔरइसकेअलावाकिकरक्रेडिटकीअंतिमराशिकीअनुमतिकुलराशिकेअंतिमनिर्धारणपरनिर्भरकरेगी। प्रथमनिर्धारणवर्षकेलिएआय।धारा115 जे. ए. ए. केतहतऐसाकोईप्रावधाननहींहैजोइसेस्थगितकरदे। निर्धारणकेलिएनिर्धारितदावाकरनेकानिर्धारितीकाअधिकार प्रथमनिर्धारणवर्षमेंए. ओ. द्वाराकुलआयका।छूटकादावाकरनेकीपात्रता/अधिकारइससेअलगहै उसअधिकारकीमात्रा/मात्रात्मकता।एमएटीकीपात्रताऋणविभागद्वाराकीगईकिसीभीकार्रवाईपरनिर्भरनहींहै।हालांकि, करक्रेडिटकीमात्राए. ओ. द्वारातैयारकिएगएमूल्यांकनपरनिर्भरकरेगी। धारा115 जे. ए. (1) केतहतकरकेभुगतानकेपरिणामस्वरूपभुगतानकरनाउत्पन्नहोताहै, हालांकिउसअधिकारकीमात्राकुलआयकेअंतिमनिर्धारणपरनिर्भरकरतीहै। प्रथममूल्यांकनवर्षकेलिए।इसकेअलावा, एकनिर्धारितीहै सेटऑफकोध्यानमेंरखनेकाअधिकारतबभीजबअध्यायकेप्रावधानोंकेअनुसार"वर्तमानआय" परअग्रिमकरकाभुगतानकरनेकेलिएअपनेदायित्वकाअनुमानलगाना। XVII-C. यद्यपिधारा209 (1) (घ) मेंऐसाकोईप्रावधाननहींहै। संशोधनोंसेपहलेयाबादमेंविशिष्टप्रावधान वित्तअधिनियम, 2006 द्वाराइसआशयसेनिष्पादितकियागयाकिनिर्धारितीगणनाकरतेसमयधारा115 जे. ए. ए. (1) केसंदर्भमेंउपलब्धकरक्रेडिटकोबंदकरनेकाहकदारहै। अग्रिमकरकीराशिजिसकाभुगतानकियाजानाहै, उसकापालनकरनाहोगाकिएकनिर्धारितीऐसाकरनेकाहकदारहोगा। अन्यथायहबेतुकेपनमेंपरिणतहोताहै, अर्थातकिएकनिर्धारिती इसआधारपरअग्रिमकरकाभुगतानकरताहैकिवहहकदारनहींहै( जबवास्तवमेंयहश्रेयकाहकदारहैऔरउसकेबाद1118 सर्वोच्चन्यायालयरिपोर्ट[2010] 14 (ए. डी. डी. एल.)एससीआर। केरूपमेंभुगतानकिएगएऐसेअग्रिमकरकीवापसीकादावाकरताहैसेटऑफकापरिणाम।इसकेअलावा, जबएकए. ओ. धारा143 (1) केतहतएकसूचनादेताहैकिवहनिर्धारितीद्वारादायरविवरणीकोस्वीकारकरताहैजिसपरए. ओ. समायोजनकरसकताहैऔरइसकेपरिणामस्वरूपएकमांगकरताहैयाधनवापसी।धारा143 (1) मेंयहप्रावधानहैकिजहांएकवापसीहै धारा139 केतहतकियागयाऔरयदिकिसीकेसमायोजनकेबादइसतरहकेविवरणीकेआधारपरकोईकरयाब्याजदेयपायाजाताहै। टी. डी. एस., कोईभीअग्रिमकर, स्व-मूल्यांकनपरभुगतानकियागयाकोईभीकर औरकरयाब्याजकेरूपमेंअन्यथाभुगतानकीगईकोईराशि, तब, उप-धारा(2) केप्रावधानोंपरप्रतिकूलप्रभावडालेबिना, निर्धारितीकोनिर्दिष्टकरतेहुएएकसूचनाभेजीजाएगीइसप्रकारदेयराशिऔरऐसीसूचनामानीजाएगी धारा156 केतहतमांगकीसूचनाहोनाऔरअधिनियमकेसभीप्रावधानउसपरलागूहोंगे।यहखंड स्वयंयहस्पष्टकरताहैकिजबकिए. ओ. करनिर्धारितकरताहैदेयउसेस्रोतपरकटौती,अग्रिमकर, स्व-निर्धारणकेमाध्यमसेभुगतानकिएगएसभीकरोंकेलिएक्रेडिटदेनाहोगा। अन्यथाभुगतानकियागयाकरयाकरजिसमेंधारा115 जे. ए. ए. (1) केतहतकरक्रेडिटशामिलहोगायाजिसेबाहरनहींकियाजासकताहै।क्रेडिटकीअनुमतिसामान्यकरदेयतासेअधिकहै। --बादकेवर्षोंमेंएमएटीदेयता।[ पैरा9] [1131-एएच; 1132-एई] 4. धारा234बीकेतहत, "निर्धारितकर" काअर्थहै- धारा143 (1) केतहतनिर्धारितकुलआयपरकर याधारा143 (3) केतहतनियमितमूल्यांकनपर करकीकटौतीयाएकत्रकीगईराशिसेघटायागया ऐसीआयपरजोऐसीकटौतीकेअधीनहैयासंग्रहऔरजिसेऐसीकुलआयकीगणनामेंध्यानमेंरखाजाताहै।परिभाषा, इसप्रकार, प्रासंगिकपर निर्धारितकरपरपहुंचनेकेलिएएम. ए. टी. क्रेडिटकोसमयसेबाहररखागयाहै।इससेभारीपरेशानीउठानीपड़ी।जोस्थितिसामनेआईवहयहथीकिएकतरफMAT मेंचूककेकारण धाराकेतहतपांचसालकेलिएऋणउपलब्धथा 115 जे. ए. ए. लेकिनवही1119 केदौरानसेटऑफकेलिएउपलब्धनहींथा। आयकरआयुक्त, चेन्नईबनाम. तुलस्यानएन. ई. सी. लिमिटेड। अग्रिमकरकीगणनाकरना।यहद्विभाजनअधिकलिखागयाथा। क्योंकिधारा115 जे. ए. ए. मेंभुगतानकाप्रावधाननहींथा एम. ए. टी. क्रेडिटपरब्याज।इसस्थितिसेबचनेकेलिए, संसदनेधारा234बीकेस्पष्टीकरण1 मेंसंशोधनकिया वित्तअधिनियम, 2006 डब्ल्यू. ई. एफ. 1.4.2007 करकेसाथप्रदानकरनेकेलिएस्रोतपरकटौतीयासंग्रहित, एम. ए. टी. क्रेडिटकेतहत गणनाकरतेसमयधारा115 जे. ए. ए. कोभीहटादियाजाएगा।करकानिर्धारणकिया-गया।[ पैरा11] [1133-डीजी] 5. अग्रिम/पूर्वनिर्धारितकरमेंभुगतानकियागयाकोईभीकरभुगतानकियाजासकताहै। देयकरकीगणनाकरतेसमयध्यानमेंरखाजाएएकचेतावनीकेअधीन, अर्थात, जहांनिर्धारिती स्व-गणनाकेआधारपरएकतरफारूपसेसेटऑफयाएमएटीक्रेडिटकादावाकियाजाताहै, निर्धारितीअपनेजोखिमपरऐसाकरताहैजैसेकि अंततःयहपायाजाताहैकिटैक्सक्रेडिटकीराशिकालाभउठायागयाहै Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) ਐਕਟਦੀਆਾਂਮਵਵਸਥਾਵਾਂ, ਇਜਾ ਤਮਦੁੱਤੇਜਾਣਵਾਲੇਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਨ ੰਏ.ਓ. ਦੁਆਰਾਨਤੀਜੇਪਾਸ0 ਕਰਕੇਬਦਲਣਾਪਵੇਗਾ ਐਕਟਦੀਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (6) ਤੋਂਅਮਧਕਾਰਪਿਾਪਤਕਰਨਦੇਿੁਕਮ।ਇਸਤਰ੍ਾਂ, ਐਡਵਾਂਸਟੈਕਸ / ਸਵੈ-ਮੁਲਾਂਕਣਦੀਗਣਨਾਕਰਦੇਸਮੇਂਟੈਕਸਦਾਤਾਦੁਆਰਾਪਿਵਾਮਨਤਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਨ ੰਮਨਰਧਾਰਤਕੀਤਾਜਾਸਕਦਾਿੈਸਾਲ 2 ਤੋਂ 6 ਲਈਭੁਗਤਾਨਯੋਗਈਟੈਕਸਆਮਪਿਬੰਧਾਂਤਮਿਤਗਣਨਾਕੀਤੀਆਮਦਨ 'ਤੇਟੈਕਸ/ਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਅਤੇਿਰੇਕਸਾਲਮਵੁੱਚਬਕਮੁਨਾਫੇ 'ਤੇਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਦੇਅੰਤਰਤੁੱਕਸੀਮਮਤਿੈ।ਿਾਲਾਂਮਕਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਪਿਾਪਤਕਰਨਦਾਅਮਧਕਾਰਪਮਿਲੇਸਾਲਮਵੁੱਚਸਫਲਿੋਜਾਂਦਾਿੈ, ਧਾਰਾ 115ਜੇਏਦੇਤਮਿਤਟੈਕਸਦਾਭੁਗਤਾਨਕਰਨ 'ਤੇਅਤੇ ਧਾਰਾ 30-37 ਅਧੀਨਕਟੌਤੀਆਾਂ/ਭੁੱਮਤਆਾਂਦੇਸਾਰੇਮਾਮਮਲਆਾਂਮਵੁੱਚਉਪਲਬਧਕਰ ੇਦੀਮਾਤਰਾਅਤੇਅਸਲਮਵੁੱਚਇਜਾ ਤਮਦੁੱਤੀਜਾਣਵਾਲੀਮਨਰਧਾਰਤਰਕਮਤਰਲ/ਮਨਰਮਵਘਨਿੈਅਤੇਧਾਰਾਅਧੀਨਮੁਲਾਂਕਣਦੇਫੈਸਲੇ 'ਤੇਿੀਅੰਮਤਮਮਨਰਧਾਰਨਦੇਅਧੀਨਿੈ। ਜੀ 143 (1) ਜਾਂਧਾਰਾ 143 (3) ਦੇਤਮਿਤ।ਤੁੱਥਇਿਿੈਮਕਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦੀਇਜਾ ਤਮਦੁੱਤੀਜਾਣਵਾਲੀਜਾਂਬੰਦਕਰਨਦੀਰਕਮਫਿੀ ਨਿੀਾਂਕੀਤੀਗਈਿੈਅਤੇਇਿਐਾਂਬ ਲੇਟਰੀਿੈ, ਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦੀਰਕਮਦੇਮਨਰਧਾਰਕਦੇਅਮਧਕਾਰਨ ੰਖੋਿ/ਨਸ਼ਟਨਿੀਾਂਕਰਦੀ। [ਪੈਰਾ 6] (1126- -; 1127--; 1128--] ਇਨਕਮਟੈਕਸਕਮਮਸ਼ਨਰ, ਚੇਨਈਵੀ. 1117 ਤੁਲਮਸਆਨਐਨ.ਈ.ਸੀ. ਮਲਮਮਟਡ ਧਾਰਾ 115ਜੇਏ (1) ਦੀਪ ਰੀਯੋਜਨਾਅਤੇ 11ਐਸਜੇਏਏਦਰਸਾਉਾਂਦਾਿੈਮਕਜੇਕੋਈਟੈਕਸਦਾਤਾਪਮਿਲੇਸਾਲਮਵੁੱਚਧਾਰਾ 115ਜੇਏ (1) ਦੇਤਮਿਤਟੈਕਸਦਾਭੁਗਤਾਨਕਰਨਦੇਨਤੀਜੇਵਜੋਂਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦਾਿੁੱਕਦਾਰਿੈ, ਤਾਂ, ਅਮਜਿੇਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦਾਸੈੁੱਟਧਾਰਾ 11ਐਸਜੇਏਏਮਵੁੱਚਦੁੱਸੀਆਾਂਸ਼ਰਤਾਂਤੋਂਬਾਅਦਆਉਾਂਦਾਿੈਬੀ ਪ ਰੇਿੁੰਦੇਿਨਅਤੇਅਮਜਿੇਕਿੈਮਡਟਦੀਗਰਾਂਟਏ.ਓ. ਦੁਆਰਾਬੁੱਚਤਦੁਆਰਾਮਨਰਧਾਰਤਕਰਨ 'ਤੇਮਨਰਭਰਨਿੀਾਂਕਰਦੀਿੈਅਤੇਮਸਵਾਏਇਸਦੇਮਕਇਜਾ ਤਮਦੁੱਤੀਜਾਣਵਾਲੀਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦੀਅੰਤਮਰਕਮਕਲਦੇਅੰਤਮਮਨਰਧਾਰਨ 'ਤੇਮਨਰਭਰਕਰੇਗੀਪਮਿਲੇਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲਲਈਆਮਦਨ।ਕੋਈਨਿੀਾਂਿੈ ਸੀਧਾਰਾ 11ਐਸਜੇਏਏਦੇਤਮਿਤਮਵਵਸਥਾਜੋਮਨਰਧਾਰਕਦੇਦਾਅਵੇਕਰਨਦੇਅਮਧਕਾਰਨ ੰਮਨਰਧਾਰਤਕਰਨਲਈਮੁਲਤਵੀਕਰਦੀਿੈਪਮਿਲੇਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲਮਵੁੱਚਏ.ਓ. ਦੁਆਰਾਕਲਆਮਦਨਦਾ।ਮਨਰਧਾਰਤਦਾਅਵੇਦੀਿੁੱਕਦਾਰੀ/ਅਮਧਕਾਰਇਸਤੋਂਵੁੱਖਰਾਿੈਇਸਅਮਧਕਾਰਦੀਮਾਤਰਾ/ਮਾਤਰਾ।ਐਮ.ਏ.ਟੀ. ਦੀਿੁੱਕਦਾਰੀ0ਕਿੈਮਡਟਦੁਆਰਾਕੀਤੀਗਈਮਕਸੇਵੀਕਾਰਵਾਈ 'ਤੇਮਨਰਭਰਨਿੀਾਂਿੈਮਵਭਾਗ।ਿਾਲਾਂਮਕ, ਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦੀਮਾਤਰਾਏ.ਓ. ਦੁਆਰਾਮਤਆਰਕੀਤੇਮੁਲਾਂਕਣ 'ਤੇਮਨਰਭਰਕਰੇਗੀ।ਇਸਤਰ੍ਾਂ, ਸੈਟਆਫਕਰਨਦਾਅਮਧਕਾਰਿੇਿਾਂਟੈਕਸਦੇਭੁਗਤਾਨਦੇਨਤੀਜੇਵਜੋਂਪੈਦਾਿੁੰਦਾਿੈਧਾਰਾ 115ਜੇਏ (1) ਿਾਲਾਂਮਕਉਸਅਮਧਕਾਰਦੀਮਾਤਰਾਪਮਿਲੇਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲਲਈਕਲਆਮਦਨਦੇਅੰਤਮਮਨਰਧਾਰਨ 'ਤੇਮਨਰਭਰਕਰਦਾਿੈ. ਇਸਤੋਂਇਲਾਵਾ, ਇੁੱਕਮੁਲਾਂਕਣਕਰਤਾਨੇਸੈੁੱਟਆਫਨ ੰਮਧਆਨਮਵੁੱਚਰੁੱਖਣਦਾਅਮਧਕਾਰਅਮਧਆਇਦੇਪਿਬੰਧਾਂਅਨੁਸਾਰ "ਮੌਜ ਦਾਆਮਦਨ" 'ਤੇਅਗਾਊਾਂਟੈਕਸਅਦਾਕਰਨਲਈਇਸਦੀਦੇਣਦਾਰੀਦਾਅਨੁਮਾਨਲਗਾਉਣਾ V-. ਿਾਲਾਂਮਕਧਾਰਾ 209 (1) (ਡੀ) ਕੋਈਨਿੀਾਂਬਣਾਉਾਂਦੀ ਮਵੁੱਤਐਕਟ, 2006 ਦੁਆਰਾਕੀਤੀਆਾਂਗਈਆਾਂਸੋਧਾਂਤੋਂਪਮਿਲਾਂਜਾਂਬਾਅਦਮਵੁੱਚਮਵਸ਼ੇਸ਼ਮਵਵਸਥਾ ਮਨਰਧਾਰਕਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਨ ੰਸੈੁੱਟਕਰਨਦਾਿੁੱਕਦਾਰਿੈਜੋਕੰਮਪਊਮਟੰਗਕਰਦੇਸਮੇਂਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (1) ਦੇਅਨੁਸਾਰਉਪਲਬਧਿੋਵੇਗਾ ਐਡਵਾਂਸਟੈਕਸਦੀਮਾਤਰਾਜੋਅਦਾਕੀਤੀਜਾਣੀਿੈ, ਉਸਨ ੰਲਾ ਮੀਤੌਰ 'ਤੇ ਦਾਮੰਨਣਾਿੈਮਕਇੁੱਕਮਨਰਧਾਰਕਅਮਜਿਾਕਰਨਦਾਿੁੱਕਦਾਰਿੋਵੇਗਾਨਿੀਾਂਤਾਂਇਸਦਾਨਤੀਜਾਬੇਤੁਕੀਮਨਕਲਦਾਿੈ, ਅਰਥਾਤ, ਇੁੱਕਮਨਰਧਾਰਕਇਸਆਧਾਰ 'ਤੇਅਗਾਊਾਂਟੈਕਸਅਦਾਕਰਦਾਿੈਮਜਸਦਾਉਿਿੁੱਕਦਾਰਨਿੀਾਂਿੈ (ਜਦੋਂਅਸਲਮਵੁੱਚਉਿਕਿੈਮਡਟਦਾਿੁੱਕਦਾਰਿੈਅਤੇਉਸਤੋਂਬਾਅਦ 1118 ਸੁਪਰੀਮਕੋਰਟਦੀਆਾਂਮਰਪੋਰਟਾਂ [2010] 14 (ਐਡਲ) ਐਸ.ਸੀ.ਆਰ. ਸੈੁੱਟਆਫਦੇਨਤੀਜੇਵਜੋਂਅਦਾਕੀਤੇਗਏਅਮਜਿੇਐਡਵਾਂਸਟੈਕਸਦੀਵਾਪਸੀਦਾਦਾਅਵਾਕਰਦਾਿੈ।ਇਸਤੋਂਇਲਾਵਾ, ਜਦੋਂਏ.ਓ. ਧਾਰਾ 143 (1) ਤਮਿਤਸ ਚਨਾਮਦੰਦਾਿੈਮਕਉਿਮਨਰਧਾਰਕਦੁਆਰਾਦਾਇਰਕੀਤੀਮਰਟਰਨਨ ੰਸਵੀਕਾਰਕਰਦਾਿੈਮਜਸਮਵੁੱਚਏ.ਓ. ਤਬਦੀਲੀਕਰਸਕਦਾਿੈਅਤੇਨਤੀਜੇਵਜੋਂਮੰਗਕਰਦਾਿੈਜਾਂ ਮਰਫੰਡ।ਧਾਰਾ 143 (1) ਮਵੁੱਚਇਿਮਵਵਸਥਾਕੀਤੀਗਈਿੈਮਕਮਜੁੱਥੇਧਾਰਾ 139 ਤਮਿਤਮਰਟਰਨਮਦੁੱਤੀਜਾਂਦੀਿੈਅਤੇਜੇਮਕਸੇਟੀਡੀਐਸ, ਮਕਸੇਐਡਵਾਂਸਟੈਕਸ, ਸਵੈਮੁਲਾਂਕਣ 'ਤੇਅਦਾਕੀਤੇਗਏਮਕਸੇਟੈਕਸਅਤੇਟੈਕਸਜਾਂਮਵਆਜਦੇਰ ਪਮਵੁੱਚਭੁਗਤਾਨਕੀਤੀਗਈਮਕਸੇਵੀਰਕਮਦੇਐਡਜਸਟਮੈਂਟਤੋਂਬਾਅਦਅਮਜਿੀਮਰਟਰਨਦੇਅਧਾਰ 'ਤੇਕੋਈਟੈਕਸਜਾਂਮਵਆਜਬਕਾਇਆਪਾਇਆਜਾਂਦਾਿੈ, () ਮਫਰ, ਉਪ-ਧਾਰਾ (2) ਦੇਉਪਬੰਧਾਂਪਿਤੀਪੁੱਖਪਾਤਕੀਤੇਮਬਨਾਂ, ਮਨਰਧਾਰਕਨ ੰਇੁੱਕਸ ਚਨਾਭੇਜੀਜਾਵੇਗੀਮਜਸਮਵੁੱਚਇਿ ਦਰਸਾਇਆਜਾਵੇਗਾ ਇਸਤਰ੍ਾਂਭੁਗਤਾਨਯੋਗਰਕਮਅਤੇਅਮਜਿੀਸ ਚਨਾਨ ੰਧਾਰਾ 156 ਦੇਤਮਿਤਮੰਗਦਾਨੋਮਟਸਮੰਮਨਆਜਾਵੇਗਾਅਤੇਐਕਟਦੀਆਾਂਸਾਰੀਆਾਂਮਵਵਸਥਾਵਾਂਇਸ 'ਤੇਲਾਗ ਿੋਣਗੀਆਾਂ।ਇਿਭਾਗ ਆਪਣੇਆਪਇਿਸਪੁੱਸ਼ਟਕਰਦਾਿੈਮਕਜਦੋਂਏ.ਓ. ਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਮਨਰਧਾਰਤਕਰਦਾਿੈਤਾਂ0 ਉਸਨ ੰਭੁਗਤਾਨਕੀਤੇਸਾਰੇਟੈਕਸਾਂਲਈਕਿੈਮਡਟਦੇਣਾਪੈਂਦਾਿੈ ਸਰੋਤ 'ਤੇਕਟੌਤੀ, ਐਡਵਾਂਸਟੈਕਸ, ਸਵੈ-ਮੁਲਾਂਕਣਟੈਕਸਜਾਂਮਕਸੇਿੋਰਤਰੀਕੇਨਾਲਅਦਾਕੀਤਾਟੈਕਸਮਜਸਮਵੁੱਚਧਾਰਾ115ਜੇਏਏ (1) ਦੇਤਮਿਤਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਸ਼ਾਮਲਿੋਵੇਗਾਜਾਂਨਿੀਾਂਿੋਸਕਦਾ।ਇਜਾ ਤਮਦੁੱਤੀਗਈਕਿੈਮਡਟਆਮਟੈਕਸਦੇਣਦਾਰੀਤੋਂਵੁੱਧਿੈ ਅਗਲੇਸਾਲਾਂਮਵੁੱਚਮੈਟਦੇਣਦਾਰੀ। [ਪੈਰਾ 9] [1131--; 1132--] ਧਾਰਾ 234 ਬੀਦੇਤਮਿਤ, "ਮੁਲਾਂਕਣਟੈਕਸ" ਦਾਮਤਲਬਿੈਧਾਰਾ 143 (1) ਦੇਤਮਿਤਮਨਰਧਾਰਤਕਲਆਮਦਨ 'ਤੇਟੈਕਸਜਾਂਧਾਰਾ 143 (3) ਦੇਤਮਿਤਮਨਯਮਤਮੁਲਾਂਕਣ 'ਤੇਮਜਵੇਂਮਕਚੈਪਟਰ V ਦੇਪਿਬੰਧਾਂਅਨੁਸਾਰਸਰੋਤ 'ਤੇਕਟੌਤੀਜਾਂਇਕੁੱਤਰਕੀਤੇਟੈਕਸਦੀਰਕਮਦੁਆਰਾਘਟਾਇਆਮਗਆਿੈਜੋਅਮਜਿੀਕਟੌਤੀਜਾਂਸੰਗਿਮਿਦੇਅਧੀਨਿੈਅਤੇਮਜਸਨ ੰਕੰਮਪਊਮਟੰਗਮਵੁੱਚਮਧਆਨਮਵੁੱਚਰੁੱਮਖਆਜਾਂਦਾਿੈ ਅਮਜਿੀਕਲਆਮਦਨ।ਇਸਤਰ੍ਾਂ, ਪਮਰਭਾਸ਼ਾਮਵੁੱਚ, ਸੰਬੰਮਧਤਸਮੇਂਮਵੁੱਚ, ਮੁਲਾਂਕਣਕੀਤੇਟੈਕਸ 'ਤੇਪਿੁੰਚਣਲਈਮੈਟਕਿੈਮਡਟਨ ੰਬਾਿਰਰੁੱਮਖਆਮਗਆਸੀ।ਇਸਨਾਲਬਿੁਤਮੁਸ਼ਕਲਾਂਦਾਸਾਿਮਣਾਕਰਨਾਮਪਆ।ਜੋਸਮਥਤੀਸਾਿਮਣੇਆਈਉਿਇਿਸੀਮਕਇਕਪਾਸੇਅਣਗਮਿਲੀਕਾਰਨਮੈਟਕਿੈਮਡਟਧਾਰਾਦੇਤਮਿਤਪੰਜਸਾਲਾਂਲਈਸੈੁੱਟਆਫਲਈਉਪਲਬਧਸੀ115 ਪਰਇਿਸੈੁੱਟਆਫਲਈਉਪਲਬਧਨਿੀਾਂਸੀਜਦੋਂਮਕ •- Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI v. TULSYAN NEC LTD. 1117 3. The entire scheme of Sections 115JA(1) and A 11 SJAA shows that if an assessee is entitled to a tax credit as a consequence of the assessee making payment of tax under Section 115JA(1) in the year one, then, the set off of such tax credit follows as a matter of course once the conditions mentioned in Section 11 SJAA B are fulfilled and the grant of such credit is not dependent upon determination by the A.O. save and except that the ultimate amount of tax credit to be allowed will be dependent upon the final determination of the total income for the first assessment year. There is no c provision under Section 11 SJAA which postpones the right of the assessee to claim set off to the determination of the total income by the A.O. in the first assessment year. Entitlement/right to claim set off is different from the quantum/quantification of that right. Entitlement of MAT 0 credit is not dependent upon any action taken by the Department. However, quantum of tax credit will depend upon the assessment framed by the A.O. Thus, the right to set off arises as a result of the payment of tax under Section 115JA(1) although quantification of that right E depends upon the ultimate determination of total income for the first assessment year. Further, an assessee has a right to take into account the set off even while estimating its liability to pay advance tax on the "current income" in accordance with the provisionis of Chapter F XVll-C. Although Section 209(1)(d) does not make any specific provision either before or after the amendments carried out by the Finance Act, 2006 to the effect that an assessee is entitled to set off the tax credit that would be available in terms of Section 115JAA(1) while computing the quantum of advance tax that is to be paid it must G follow that an assessee would be entitled to do so otherwise it results in absurdity, viz, that an assessee pays advance tax on the footing that it is not entitled (when in fact it is so entitled to the credit and thereafter • • • 1118 SUPREME COURT REPORTS [2010] 14 (ADDL.) S.C.R. A claims a refund of such advance tax paid as a consequence of the set off. Moreover, when an A.O. makes an intimation under Section 143(1) he accepts the return filed by the assessee to which the A.O. may make an adjustment and consequently makes a demand or B refund. Section 143(1) provides that where a return is made under Section 139 and if any tax or interest is found due on the basis of such return after adjustment of any TDS, any advance tax, any tax paid on self assessment and any amount paid otherwise by way of tax or interest, c then, without prejudice to provisions of sub-section (2), an intimation will be sent to the assessee specifying the amount so payable and such intimation shall be deemed to be a notice of demand under Section 156 and all the provisions of the Act shall apply thereto. This section 0 [itself ][makes ][it ][clear ][that ][whilst ][the A.O. determines the ][tax ]payable he has to give credit for all taxes paid either by way of deduction at source, advance tax, self assessment tax or tax paid otherwise which would include or which cannot exclude tax credit under Section 115JAA(1 ). The credit allowed is the excess of the normal tax liability over E MAT liability in the subsequent years. [Para 9] [1131-A-H; 1132-A-E] 4. Under Section 2346, "assessed tax" means the tax on the total income determined under Section 143(1) F or on regular assessment under Section 143(3) as reduced by the amount of tax deducted or collected at source in accordance with the provisions of Chapter XVII on any income which is subject to such deduction or collection and which is taken into account in computing G such total income. The definition, thus, at the relevant time excluded MAT credit for arriving at assessed tax. This led to immense hardship. The position which emerged was that due to omission on one hand MAT credit was available for set off for five years under Section Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) वित्तअधिनियम, 2006 डब्ल्यू. ई. एफ. 1.4.2007 करकेसाथप्रदानकरनेकेलिएस्रोतपरकटौतीयासंग्रहित, एम. ए. टी. क्रेडिटकेतहत गणनाकरतेसमयधारा115 जे. ए. ए. कोभीहटादियाजाएगा।करकानिर्धारणकिया-गया।[ पैरा11] [1133-डीजी] 5. अग्रिम/पूर्वनिर्धारितकरमेंभुगतानकियागयाकोईभीकरभुगतानकियाजासकताहै। देयकरकीगणनाकरतेसमयध्यानमेंरखाजाएएकचेतावनीकेअधीन, अर्थात, जहांनिर्धारिती स्व-गणनाकेआधारपरएकतरफारूपसेसेटऑफयाएमएटीक्रेडिटकादावाकियाजाताहै, निर्धारितीअपनेजोखिमपरऐसाकरताहैजैसेकि अंततःयहपायाजाताहैकिटैक्सक्रेडिटकीराशिकालाभउठायागयाहै कानूनीरूपसेउपलब्धनहींथा, निर्धारितीहोगा धारा234 बीकेतहतब्याजकेउद्ग्रहणकेसंपर्कमें अग्रिमकरकेभुगतानमेंकमी।द. विभागकेमामलेकोअपनानेकापरिणाम इसकामतलबयहहोगाकिधारा115 जे. ए. ए. (3) केतहतआनेवालेपांचमूल्यांकनवर्षोंकेबादएम. ए. टी. क्रेडिटसमाप्तहोजाएगा। किइसतरहकेऋणपरकोईब्याजदेयनहींहोगा धारा115 जे. ए. ए. (2) केप्रावधानकेतहतसरकारऔरकिनिर्धारितीकेतहतब्याजकाभुगतानकरनेकेलिएउत्तरदायीहोगा भुगतानमेंकमीपरधारा234खऔरगएम. ए. टी. क्रेडिटहोनेकेबावजूदअग्रिमकर निर्धारितीकालेखा।इसप्रकार, एमएटीक्रेडिटकेबावजूदनिर्धारितीकेखातेमेंखड़ाहोना, कादायित्व निर्धारितीकोकमकरनेकेबजायबढ़ायाजाताहै। - [ पैरा12] [1134-एच; 1134-एई] 6. इससेकोईफर्कनहींपड़ताकिप्रासंगिकप्रपत्रनिर्धारितकियागयाहै। करऔरब्याजकीराशिकेविरुद्धअर्थातधारा234बीकेतहतब्याजकीगणना।यहथा। धारा115 जे. ए. ए. (4) केएकसादेपठनकेसीधेविपरीत। 1120 सर्वोच्चन्यायालयरिपोर्ट[2010] 14 (ए. डी. डी. एल.) एससीआर।इसकेअलावा, नियमोंकेतहतनिर्धारितफॉर्मकभीभीनहींहोसकताहै।मूलक़ानूनकीव्याख्या-यासंचालनपरकोईप्रभावपड़ताहै।[ पैरा13] [1134-ईएफ] राष्ट्रीयतापविद्युतनिगम।लिमिटेडवी. भारतसंघ192आई. टी. आर. 187-स्वीकृत। मामलाकानूनसंदर्भः पैरा5 आईटीआर187 192 मंजूरीमिलगई। सिविलअपीलीयन्यायनिर्णयःसिविलअपीलसं। 10677-10679 2010 से। केसाथ 10680-81 10706,10708 से10740,10745-46 से10760 तक 2010 से। विश्वजीतभट्टाचार्य, ए. एस. जी., आर. पी. भट्ट, अरिजीतप्रसाद, एच. राव, मनीषपुष्करना, सैयदअब्दुलहसीब, गौतमझा, अजयसिंह, जूडीजेम्स, मो. मनन, ए. देबकुमार,बी. वी. अपीलार्थीकीओरसेबलरामदास। पी. जे. पारदीवाला, एस. गणेशशेखरनेफडे, श्याम दीवान, आर. के. राघवन, के. वी. मोहन, रुस्तमबी. हाथीखनवाला, एम. योगेशखन्ना, राधारंगास्वामी,वी. रामसुब्रमण्यन, वी. बालचंद्रन, वी. पी. गुप्ता, जगदीश कुमारचावला, बसंतकुमार, अनुजबंसल, अनिरुद्धअग्रवाल, सत्येनसेठी, ए. पांडा, रामेश्वरप्रसादगोयल, सुधीरकामरगुप्ता, अजयवोहरा, कविताझा, अमितसचदेवा, शुभांगीतुली, विमलचंद्रएस. दवे,सुब्रमण्यमप्रसाद, सी. एस. अग्रवालभार्गववी. देसाई, राहुलगुप्ता, निखिलशर्मा वी. बालाजी, के. रवि, प्रवेशठाकुर, सी. कन्, नरेंद्रकुमार, यशराजसिंहदेवड़ा, राजेशकुमार, सर्वमित्तर( ) महुआकालरा, हुस्नालस्याली, सुमितके. सिंह, शेखरप्रीतझा, कन्कपूर, ऋषिकेश, वी. प्रभाकर, आर. चंद्रचूड़उत्तरदाताओंकेलिए। आयकरआयुक्त, चेन्नईबनाम. 1121 तुलस्यानएन. ई. सी. लिमिटेड। न्यायालयकानिर्णयइसकेद्वारादियागयाथा एस. एच. कपाडिया, सीजेआई1. छुट्टीदेदीगई। 2. दीवानीअपीलोंकेइससमूहमेंशामिलमुद्दा, द्वारा विभागद्वारादायरविशेषअवकाशप्रश्नसेसंबंधितहै। क्याधारा115 जे. ए. ए. केसंदर्भमेंएम. ए. टी. क्रेडिटस्वीकार्यहैधारा234 ए, बीऔरसीकेतहतब्याजकीगणनाकरनेसेपहलेदेयकर(निर्धारितकर) केखिलाफसेटऑफकियाजाना 3. शुरुआतमें, यहकहाजासकताहैकिभुगतानकिएगएकरकेभुगतानकेलिएनिर्धारितीकीपात्रताकेसंबंधमेंकोईविवादनहींहैधारा115 जे. ए. केतहत।विवादकेवलएम. ए. टी. क्रेडिटकेलिएसमायोजनकीप्राथमिकताकेसंबंधमेंहै। 4. उपरोक्तकाउत्तरदेनेकेलिए, हमनीचेप्रावधाननिर्धारितकरतेहैं। धारा115 जे. ए. और115 जे. ए. ए., जोनिम्नानुसारहैः कुछकंपनियोंसेसंबंधितमानितआय। " 115 जे. ए. ( 1 ) इसअधिनियमकेकिसीअन्यप्रावधानमेंकुछभीनिहितहोनेकेबावजूद,जहांकिसीनिर्धारितीकेमामलेमें, एककंपनीहोनेकेनाते, कुलआय, जैसाकिनीचेगणनाकीगईहै इसअधिनियमकेलिएप्रासंगिककिसीभीपिछलेवर्षकेसंबंधमेंनिर्धारणवर्षजो1 अप्रैल, 1997 कोयाउसकेबादशुरूहोताहै, लेकिन1 अप्रैल, 2001 सेपहले(इसकेबादइसधारामेंसुसंगतपिछलेवर्षकेरूपमेंसंदर्भित) संबंधितकेलिएकरकेलिएप्रभार्यऐसेनिर्धारितीका-पिछलावर्षइसकेबराबरराशिमानीजाएगी इसतरहकेपुस्तकलाभकातीसप्रतिशत। ( 2 ) प्रत्येकनिर्धारिती, जोएककंपनीहै, इसधाराकेप्रयोजनोंकेलिएअपनालाभऔरहानिलेखातैयारकरेगा। संबंधितपिछलेवर्षकेलिए अनुसूचीVI केभागII औरIII केप्रावधान कंपनीअधिनियम, 1956 (1956 का1): 2 सर्वोच्चन्यायालयरिपोर्ट[2010] 14 (ए. डी. डी. एल.) एससीआर। Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) ਅਮਜਿੀਕਲਆਮਦਨ।ਇਸਤਰ੍ਾਂ, ਪਮਰਭਾਸ਼ਾਮਵੁੱਚ, ਸੰਬੰਮਧਤਸਮੇਂਮਵੁੱਚ, ਮੁਲਾਂਕਣਕੀਤੇਟੈਕਸ 'ਤੇਪਿੁੰਚਣਲਈਮੈਟਕਿੈਮਡਟਨ ੰਬਾਿਰਰੁੱਮਖਆਮਗਆਸੀ।ਇਸਨਾਲਬਿੁਤਮੁਸ਼ਕਲਾਂਦਾਸਾਿਮਣਾਕਰਨਾਮਪਆ।ਜੋਸਮਥਤੀਸਾਿਮਣੇਆਈਉਿਇਿਸੀਮਕਇਕਪਾਸੇਅਣਗਮਿਲੀਕਾਰਨਮੈਟਕਿੈਮਡਟਧਾਰਾਦੇਤਮਿਤਪੰਜਸਾਲਾਂਲਈਸੈੁੱਟਆਫਲਈਉਪਲਬਧਸੀ115 ਪਰਇਿਸੈੁੱਟਆਫਲਈਉਪਲਬਧਨਿੀਾਂਸੀਜਦੋਂਮਕ •- ਇਨਕਮਟੈਕਸਕਮਮਸ਼ਨਰ, ਚੇਨਈਵੀ. ਤੁਲਮਸਆਨਐਨ.ਈ.ਸੀ. ਮਲਮਮਟਡ ਐਡਵਾਂਸਟੈਕਸਦੀਗਣਨਾ।ਇਿਮਵਰੋਧਾਭਾਸਵਧੇਰੇਸਪਸ਼ਟਕੀਤਾਮਗਆਸੀ ਏ ਆਊਟਮਕਉਾਂਮਕਧਾਰਾ੧੧ਐਸਜੇਏਏਨੇਭੁਗਤਾਨਦੀਮਵਵਸਥਾਨਿੀਾਂਕੀਤੀ ਮੈਟਕਿੈਮਡਟ 'ਤੇਮਵਆਜ।ਇਸਸਮਥਤੀਤੋਂਬਚਣਲਈ, ਸੰਸਦਨੇਧਾਰਾ 2348 ਮਵੁੱਚਸਪਸ਼ਟੀਕਰਨ 1 ਮਵੁੱਚਸੋਧਕੀਤੀਮਵੁੱਤਐਕਟ, 2006 1.4.2007 ਤੋਂਟੈਕਸਦੇਨਾਲ-ਨਾਲਪਿਦਾਨਕਰਨਾਸਰੋਤ 'ਤੇਕੁੱਮਟਆਜਾਂਇਕੁੱਤਰਕੀਤਾਮਗਆ, ਮੈਟਕਿੈਮਡਟਦੇਤਮਿਤ ਗਣਨਾਕਰਦੇਸਮੇਂਧਾਰਾ੧੧ਐਸਜੇਏਏਨ ੰਵੀਬਾਿਰਰੁੱਮਖਆਜਾਣਾਚਾਿੀਦਾਿੈਟੈਕਸਦਾਮੁਲਾਂਕਣਕੀਤਾ।[11 ਤੁੱਕ] [1133--] ਭੁਗਤਾਨਕੀਤੇਗਏਐਡਵਾਂਸ/ਪ ਰਵ-ਮੁਲਾਂਕਣਟੈਕਸਮਵੁੱਚਅਦਾਕੀਤੇਗਏਮਕਸੇਵੀਟੈਕਸਨ ੰਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸਦੀਗਣਨਾਕਰਨਮਵੁੱਚਇੁੱਕਚੇਤਾਵਨੀਦੇਅਧੀਨਮਧਆਨਮਵੁੱਚਰੁੱਮਖਆਜਾਸਕਦਾਿੈ, ਮਜਵੇਂਮਕਮਜੁੱਥੇਮਨਰਧਾਰਕਮਕੁੱਥੇਿੈ ਸਵੈ-ਗਣਨਾਦੇਆਧਾਰ 'ਤੇਇਕਪਾਸੜਦਾਅਮਵਆਾਂਜਾਂਮੈਟਕਿੈਮਡਟਦੇਆਧਾਰ 'ਤੇ, ਮਨਰਧਾਰਕਆਪਣੇਜੋਖਮ'ਤੇਅਮਜਿਾਕਰਦਾਿੈਮਜਵੇਂਮਕਇਸਦੇਮਾਮਲੇਮਵੁੱਚਿੁੰਦਾਿੈ ਅੰਤਮਵੁੱਚਇਿਪਾਇਆਜਾਂਦਾਿੈਮਕਪਿਾਪਤਕੀਤੀਟੈਕਸਕਿੈਮਡਟਦੀਰਕਮਕਾਨ ੰਨੀਤੌਰ 'ਤੇਉਪਲਬਧ ਨਿੀਾਂਸੀ, ਮੁਲਾਂਕਣਕਰਤਾਨ ੰਧਾਰਾ 2348 ਦੇਤਮਿਤਮਵਆਜਵਸ ਲਣਦਾਸਾਿਮਣਾਕਰਨਾਪਵੇਗਾ।ਦੀਕਮੀਭੁਗਤਾਨਅਗਾਊਾਂਟੈਕਸ।ਮਵਭਾਗਦੇਕੇਸ ਨ ੰਅਪਣਾਉਣਦੇਨਤੀਜੇਦਾਮਤਲਬਇਿਿੋਵੇਗਾਮਕਮੈਟਕਿੈਮਡਟਪੰਜਤੋਂਬਾਅਦਖਤਮਿੋਜਾਵੇਗਾਧਾਰਾ115ਜੇਏਏ (3) ਤਮਿਤਸਫਲਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲ; ਮਕਅਮਜਿੇਕਿੈਮਡਟ 'ਤੇਕੋਈਮਵਆਜਅਦਾਨਿੀਾਂਕੀਤਾਜਾਵੇਗਾਈਸਰਕਾਰਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (2) ਦੇਪਿਾਵਧਾਨਦੇਤਮਿਤਅਤੇਇਿਮਕ ਮਨਰਧਾਰਤਕਰਤਾਐਮਏਟੀਕਿੇਡਦੀਮੌਜ ਦਗੀਦੇਬਾਵਜ ਦਐਡਵਾਂਸਟੈਕਸਦੀਅਦਾਇਗੀਮਵੁੱਚਕਮੀ 'ਤੇਧਾਰਾ 2348 ਅਤੇਸੀਦੇਤਮਿਤਮਵਆਜਅਦਾਕਰਨਲਈਮ ੰਮੇਵਾਰਿੋਵੇਗਾ; ਨਾਲਖੜ੍ਾਨਿੀਾਂਿੈਮੁਲਾਂਕਣਕਰਤਾਦਾਖਾਤਾ।ਇਸਤਰ੍ਾਂ, ਮੈਟਕਿੈਮਡਟਦੇਬਾਵਜ ਦ ਮਨਰਧਾਰਕਦੇਖਾਤੇਮਵੁੱਚਖੜ੍ਾਿੈ, ਮਜਸਦੀਦੇਣਦਾਰੀਮਕੰਨੀਿੈ ਮੁਲਾਂਕਣਕਰਤਾਇਸਨ ੰਘਟਾਉਣਦੀਬਜਾਏਵਧਦਾਜਾਂਦਾਿੈ। (ਪੈਰਾ 12) (1134-; 1134--] ਇਸਨਾਲਕੋਈਫ਼ਰਕਨਿੀਾਂਪੈਂਦਾਮਕਸੰਬੰਮਧਤਫਾਰਮਮਨਰਧਾਰਤਕੀਤਾਮਗਆਿੈ ਇਨਕਮਟੈਕਸਮਨਯਮਾਂਦੇਤਮਿਤ, ਸੰਬੰਮਧਤਸਮੇਂ (ਭਾਵ 1.4.2007 ਤੋਂਪਮਿਲਾਂ) 'ਤੇਮੈਟਕਿੈਮਡਟਬੈਲੇਂਸਸੈੁੱਟਕਰਨਦੀਮਵਵਸਥਾਕੀਤੀਗਈਸੀ ਟੈਕਸਅਤੇਮਵਆਜਦੀਰਕਮਦੇਮਵਰਧਭਾਵਧਾਰਾ 2348 ਦੇਤਮਿਤਮਵਆਜਦੀਗਣਨਾਤੋਂਬਾਅਦ।ਇਿਧਾਰਾ 115ਜੇਏਏ (4) ਦੇਮਸੁੱਧੇਤੌਰ 'ਤੇਪੜ੍ਨਦੇਉਲਟਸੀ। 1120 ਸੁਪਰੀਮਕੋਰਟਦੀਆਾਂਮਰਪੋਰਟਾਂ [2010] 14 (ਐਡਲ) ਐਸ.ਸੀ.ਆਰ. ਇਸਤੋਂਇਲਾਵਾ, ਮਨਯਮਾਂਤਮਿਤਮਨਰਧਾਰਤਫਾਰਮਦਾਮ ਲਕਾਨ ੰਨਦੀਮਵਆਮਖਆਜਾਂਸੰਚਾਲਨ 'ਤੇਕਦੇਵੀਕੋਈਅਸਰਨਿੀਾਂਪੈਸਕਦਾ। [ਪੈਰਾ 13] [1134--] ਨੈਸ਼ਨਲਥਰਮਲਪਾਵਰਕਾਰਪੋਰੇਸ਼ਨਮਲਮਮਟਡਬਨਾਮਭਾਰਤਸੰਘ 192 ਆਈਟੀਆਰ 187 ਨ ੰਮਨ ਰੀਮਦੁੱਤੀਗਈ। ਕੇਸਕਾਨ ੰਨਿਵਾਲਾ: 192 ਆਈਟੀਆਰ 187 ਪਿਵਾਮਨਤਮਸਵਲਅਪੀਲਅਮਧਕਾਰਖੇਤਰ: ਮਸਵਲਅਪੀਲਨੰ. 2010 ਦਾ 10677-10679. ਪੈਰਾ 5 ਨਾਲ 10680-81 ਤੋਂ 10706, 10708 ਤੋਂ 10740, 10745-46 ਤੋਂ 10760 2010 ਮਵੁੱਚ। ਭੁੱਟ, ਅਮਰਜੀਤਪਿਸਾਦ, ਐਚਆਰਰਾਓ, ਮਨੀਸ਼ਪੁਸ਼ਕਰਨਾ, ਸਈਦਅਬਦੁਲਿਸੀਬ, ਗੌਤਮਝਾਅ, ਅਜੇਮਸੰਘ, ਜ ਡੀਜੇਮ , ਮੁਿੰਮਦਮਨਨ, ਏਦੇਬਕੁਮਾਰ, ਬੀਵੀਬਲਰਾਮਦਾਸਅਪੀਲਕਰਤਾਲਈਏਐਸਜੀ, ਆਰਪੀਭੁੱਟ, ਅਮਰਜੀਤਪਿਸਾਦ, ਐਚਆਰਰਾਓ, ਮਨੀਸ਼ਪੁਸ਼ਕਰਨਾ, ਸਈਦਅਬਦੁਲਿਸੀਬ, ਗੌਤਮਝਾਅ, ਅਜੇਮਸੰਘ, ਜ ਡੀਜੇਮ , ਐਮਡੀਮਨਨ, ਏਦੇਬਕੁਮਾਰ, ਬੀਵੀਬਲਰਾਮਦਾਸਸ਼ਾਮਲਸਨ। ਪੀ.ਜੇ. ਪਾਰਦੀਵਾਲਾ, ਐਸ. ਗਣੇਸ਼ਸ਼ੇਖਰਨੇਫਾਡੇ, ਮਸ਼ਆਮਦੀਵਾਨ, ਆਰ.ਕੇ.ਰਾਘਵਨ, ਕੇ.ਵੀ. ਮੋਿਨ, ਰੁਸਤਮਬੀ. ਿਾਥੀਖਾਨਾਵਾਲਾ, . ਯੋਗੇਸ਼ਖੰਨਾ, ਰਾਡਟੀਆਰੰਗਾਸਵਾਮੀ, ਵੀ. ਰਾਮਾਸੁਬਰਾਮਨੀਅਮ, ਵੀ. ਬਾਲਾਚੰਦਰਨ, ਵੀ. ਪੀ. ਗੁਪਤਾ, ਜਗਦੀਸ਼ਕੁਮਾਰਚਾਵਲਾ, ਬਸੰਤਕੁਮਾਰ, ਅਨੁਜਬਾਂਸਲ, ਅਮਨਰੁਧਅਗਰਵਾਲ, ਸਤਯੇਨਸੇਿੀ, ਏ. ਰਾਧਾਮਕਿਸ਼ਨਨਪਾਂਡਾ, ਰਾਮੇਸ਼ਵਰਪਿਸਾਦਗੋਇਲ, ਸੁਧੀਰਕਮਰਗੁਪਤਾ, ਅਜੇਵੋਿਰਾ, ਕਮਵਤਾਝਾਅ, ਅਮਮਤਸਚਦੇਵਾ, ਸ਼ੁਭਾਂਗੀਤੁਲੀ, ਮਵਮਲਚੰਦਰਐਸਦਵੇ, ਸੁਬਰਾਮਣੀਅਮਪਿਸਾਦ, ਅਗਰਵਾਲਭਾਰਗਵਵੀਦੇਸਾਈ, ਰਾਿੁਲਗੁਪਤਾ, ਮਨਮਖਲਸ਼ਰਮਾ, ਵੀ. ਬਾਲਾਜੀ, ਕੇ. ਰਵੀ, ਪਿਵੇਸ਼ਿਾਕੁਰ, ਸੀ. ਕੰਨਨ, ਨਮਰੰਦਰਜੀਕੁਮਾਰ, ਯਸ਼ਰਾਜਮਸੰਘਦੇਵੜਾ, ਰਾਜੇਸ਼ਕੁਮਾਰ, ਸਰਵਮੀਟਰ (ਚਾਰਮੀਟਰਅਤੇਮੀਟਰ) ਮਿ ਆਕਾਲੜਾ, ਿੁਸਨਲਮਸਆਲੀ, ਸੁਮਮਤਕੇਮਸੰਘ, ਸ਼ੇਖਰਪਿੀਤਝਾ, ਕੰਨਨਕਪ ਰ, ਮਰਸ਼ੀਕੇਸ਼, ਵੀਪਿਭਾਕਰ, ਆਰ. ਉੁੱਤਰਦਾਤਾਵਾਂਲਈਚੰਦਰਚ ੜ। ਅਦਾਲਤਦਾਫੈਸਲਾਮਕਸਨੇਮਦੁੱਤਾਸੀ? ਐਸ.ਐਚ. ਕਪਾਡੀਆ, ਸੀ.ਜੇ.ਆਈ. ਛਟੀਮਨ ਰਕਰਲਈਗਈ। ਮਵਭਾਗਵੁੱਲੋਂਮਵਸ਼ੇਸ਼ਛਟੀਰਾਿੀਾਂਮਸਵਲਅਪੀਲਾਂਦੇਇਸਬੈਚਮਵੁੱਚਸ਼ਾਮਲਮਦਾਇਸਪਿਸ਼ਨਨਾਲਸਬੰਧਤ ਿੈ ਕੀਧਾਰਾ 115 ਦੇਅਨੁਸਾਰਮੈਟਕਿੈਮਡਟਸਵੀਕਾਰਯੋਗਿੈ ਇਨਕਮਟੈਕਸਐਕਟ, 1961 (ਐਕਟ) ਦੀਧਾਰਾ 234ਏ, ਬੀਅਤੇਸੀਦੇਤਮਿਤਮਵਆਜਦੀਗਣਨਾਕਰਨਤੋਂਪਮਿਲਾਂਭੁਗਤਾਨਯੋਗਟੈਕਸ (ਮੁਲਾਂਕਣਟੈਕਸ) ਦੇਮਵਰਧਸੈੁੱਟਕੀਤਾਜਾਣਾ। ਸ਼ੁਰ ਮਵੁੱਚ, ਇਿਮਕਿਾਜਾਸਕਦਾਿੈਮਕਕੋਈਮਵਵਾਦਨਿੀਾਂਿੈਧਾਰਾ੧੧੫ਜੇਏਦੇਤਮਿਤਅਦਾਕੀਤੇਟੈਕਸਦੀਸਥਾਪਨਾਲਈਮਨਰਧਾਰਕਦੀਯੋਗਤਾਦੇਸੰਬੰਧਮਵੁੱਚ।ਮਵਵਾਦਮਸਰਫਤਰਜੀਿਦੇਸਬੰਧਮਵੁੱਚਿੈ ਮੈਟਕਿੈਮਡਟਲਈਐਡਜਸਟਮੈਂਟ। ਉਪਰੋਕਤਦਾਜਵਾਬਦੇਣਲਈ, ਅਸੀਾਂਿੇਿਾਂਉਪਬੰਧਾਾਾਂਨ ੰਸੈੁੱਟਕਰਦੇਿਾਂਸੈਕਟੀਮਸਨ 115ਜੇਏਅਤੇ 115ਜੇਏਏਦਾ, ਜੋਿੇਿਮਲਖੇਅਨੁਸਾਰਿਨ: "ਕੁਝਕੰਪਨੀਆਾਂਨਾਲਸਬੰਮਧਤਆਮਦਨਾੀਨ ੰਸਮਮਝਆਜਾਂਦਾਿੈ। 115. (1) ਮਕਸੇਿੋਰਚੀ ਮਵੁੱਚਕੁਝਵੀਿੋਣਦੇਬਾਵਜ ਦਇਸਆਮਦਨਐਕਟ, ਮਜਵੇਂਦੀਆਾਂਮਕਮਵਵਸਥਾਵਾਂਿੇਿਾਾਾਂਗਣਨਾ, ਮਜੁੱਥੇਮਕਸੇਕੀਤੀਮੁਲਾਂਕਣਕਰਤਾਗਈਿੈਦੇਮਾਮਲੇਮਵੁੱਚ, ਇੁੱਕਕੰਪਨੀਿੋਣਦੇਨਾਤੇ, ਕਲ Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) ਸ਼ੁਰ ਮਵੁੱਚ, ਇਿਮਕਿਾਜਾਸਕਦਾਿੈਮਕਕੋਈਮਵਵਾਦਨਿੀਾਂਿੈਧਾਰਾ੧੧੫ਜੇਏਦੇਤਮਿਤਅਦਾਕੀਤੇਟੈਕਸਦੀਸਥਾਪਨਾਲਈਮਨਰਧਾਰਕਦੀਯੋਗਤਾਦੇਸੰਬੰਧਮਵੁੱਚ।ਮਵਵਾਦਮਸਰਫਤਰਜੀਿਦੇਸਬੰਧਮਵੁੱਚਿੈ ਮੈਟਕਿੈਮਡਟਲਈਐਡਜਸਟਮੈਂਟ। ਉਪਰੋਕਤਦਾਜਵਾਬਦੇਣਲਈ, ਅਸੀਾਂਿੇਿਾਂਉਪਬੰਧਾਾਾਂਨ ੰਸੈੁੱਟਕਰਦੇਿਾਂਸੈਕਟੀਮਸਨ 115ਜੇਏਅਤੇ 115ਜੇਏਏਦਾ, ਜੋਿੇਿਮਲਖੇਅਨੁਸਾਰਿਨ: "ਕੁਝਕੰਪਨੀਆਾਂਨਾਲਸਬੰਮਧਤਆਮਦਨਾੀਨ ੰਸਮਮਝਆਜਾਂਦਾਿੈ। 115. (1) ਮਕਸੇਿੋਰਚੀ ਮਵੁੱਚਕੁਝਵੀਿੋਣਦੇਬਾਵਜ ਦਇਸਆਮਦਨਐਕਟ, ਮਜਵੇਂਦੀਆਾਂਮਕਮਵਵਸਥਾਵਾਂਿੇਿਾਾਾਂਗਣਨਾ, ਮਜੁੱਥੇਮਕਸੇਕੀਤੀਮੁਲਾਂਕਣਕਰਤਾਗਈਿੈਦੇਮਾਮਲੇਮਵੁੱਚ, ਇੁੱਕਕੰਪਨੀਿੋਣਦੇਨਾਤੇ, ਕਲ ਇਿਐਕਟ 1 ਅਪਿੈਲ, 1997 ਨ ੰਜਾਂਉਸਤੋਂਬਾਅਦਸ਼ੁਰ ਿੋਣਵਾਲੇਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲਨਾਲਸਬੰਮਧਤਮਕਸੇਵੀਮਪਛਲੇਸਾਲਦੇਸਬੰਧਮਵੁੱਚਪਰ 1 ਅਪਿੈਲ, 2001 ਤੋਂਪਮਿਲਾਂ (ਇਸਤੋਂਬਾਅਦ) ਇਸਭਾਗਮਵੁੱਚਮਜਸਨ ੰਸੰਬੰਮਧਤਮਪਛਲੇਸਾਲਵਜੋਂਦਰਸਾਇਆਮਗਆਿੈ) ਿੈਇਸਦੇਬਕਮੁਨਾਫੇਦੇਤੀਿਪਿਤੀਸ਼ਤਤੋਂਵੀਘੁੱਟ, ਕਲਆਮਦਨ ਅਮਜਿੇਕਰਦਾਤਾਨ ੰਸੰਬੰਮਧਤਮਪਛਲੇਸਾਲਲਈਟੈਕਸਦੇਣਯੋਗਮੰਮਨਆਜਾਵੇਗਾਤਾਂਉਿਅਮਜਿੀਮਕਤਾਬੀਮੁਨਾਫੇਦੇਤੀਿਪਿਤੀਸ਼ਤਦੇਬਰਾਬਰਰਕਮਸਮਝੀਜਾਵੇਗੀ। (2) ਿਰੇਕਮਨਰਧਾਰਤਾ, ਇੁੱਕਕੰਪਨੀਿੋਣਦੇਨਾਤੇ, ਇਸਸੈਕਸ਼ਨਦੇਉਦੇਸ਼ਾਂਲਈ, ਆਪਣਾਲਾਭਅਤੇਘਾਟਾਖਾਤਾਮਤਆਰਕਰੇਗਾ ਕੰਪਨੀਐਕਟ, 1956 (1956 ਦਾ 1) ਦੀਅਨੁਸ ਚੀ V ਦੇਭਾਗਅਤੇਦੇਉਪਬੰਧਾਂਅਨੁਸਾਰਸੰਬੰਮਧਤਮਪਛਲੇਸਾਲਲਈ: 1122 ਸੁਪਰੀਮਕੋਰਟਦੀਆਾਂਮਰਪੋਰਟਾਂ [2010) 14 (ਵਧੀਕ ) ਐਸ.ਸੀ.ਆਰ. ਬਸ਼ਰਤੇਮਕਲਾਭਅਤੇਘਾਟੇਦਾਖਾਤਾਮਤਆਰਕਰਦੇਸਮੇਂ, ਮਗਰਾਵਟਦੀਗਣਨਾਉਸੇਢੰਗਅਤੇਦਰਾਂ 'ਤੇਕੀਤੀਜਾਏਗੀਜੋਕੰਪਨੀਦੇਸਾਲਾਨਾਆਮਸੈਸ਼ਨਮਵੁੱਚਕੰਪਨੀਦੇਸਾਿਮਣੇਰੁੱਖੇਗਏਲਾਭਅਤੇਘਾਟੇਦੇਖਾਤੇਨ ੰਮਤਆਰਕਰਨਦੇਉਦੇਸ਼ਲਈਮਗਰਾਵਟਦੀਗਣਨਾਕਰਨਲਈਅਪਣਾਈਗਈਿੈ8 ਕੰਪਨੀਐਕਟ, 1956 (1956 ਦਾ 1) ਦੀਧਾਰਾ 210 ਦੇਉਪਬੰਧਾਂਅਨੁਸਾਰਮੀਮਟੰਗ: ਬਸ਼ਰਤੇਮਕਮਜੁੱਥੇਮਕਸੇਕੰਪਨੀਨੇਕੰਪਨੀਐਕਟ, 1956 (1956 ਦਾ 1) ਦੇਤਮਿਤਮਵੁੱਤੀਸਾਲਨ ੰਅਪਣਾਇਆਿੈਜਾਂਅਪਣਾਇਆਿੈ, ਜੋਮਕਮਪਛਲੇਸਾਲਦੇਤਮਿਤਮਪਛਲੇਸਾਲਨਾਲੋਂਵੁੱਖਰਾਿੈਐਕਟ, ਮਗਰਾਵਟਦੀਗਣਨਾਲਈਮਵਧੀਅਤੇਦਰਾਂ ਇਿਉਸਮਵਧੀਅਤੇਦਰਾਂਨਾਲਮੇਲਖਾਂਦਾਿੋਵੇਗਾਜੋਅਮਜਿੇਮਵੁੱਤੀਸਾਲਜਾਂਸੰਬੰਮਧਤਮਪਛਲੇਸਾਲਦੇਅੰਦਰਆਉਣਵਾਲੇਅਮਜਿੇਮਵੁੱਤੀਸਾਲਦੇਮਿੁੱਸੇਲਈਮਗਰਾਵਟਦੀਗਣਨਾਕਰਨਲਈਅਪਣਾਈਗਈਿੈ। ਮਵਆਮਖਆ- ਇਸਸੈਕਸ਼ਨਦੇਉਦੇਸ਼ਾਂਲਈ, "ਬਕਪਿੋਮਫਟ" ਦਾਮਤਲਬਿੈਸ਼ਧਲਾਭਮਜਵੇਂਮਕਉਪਧਾਰਾ (2) ਅਧੀਨਮਤਆਰਕੀਤੇਸੰਬੰਮਧਤਮਪਛਲੇਸਾਲਲਈਲਾਭਅਤੇਘਾਟੇਦੇਖਾਤੇਮਵੁੱਚਮਦਖਾਇਆਮਗਆਿੈ, ਮਜਵੇਂਮਕਮਕਸਦੁਆਰਾਵਧਾਇਆਮਗਆਿੈ- (ਏ) ਭੁਗਤਾਨਕੀਤੇਜਾਂਭੁਗਤਾਨਯੋਗਆਮਦਨਕਰਦੀਰਕਮਅਤੇਇਸਦਾਪਿਬੰਧ; ਜਾਂ ਮਕਸੇਵੀਭੰਡਾਰਮਵੁੱਚਮਕਸੇਵੀਨਾਮਨਾਲਮਲਜਾਈਗਈਰਕਮ; ਜਾਂ ਕੀਤੇਗਏਪਿਬੰਧਾਂਲਈਰੁੱਖੀਗਈਰਕਮਜਾਂਰਕਮਮਨਰਧਾਰਤਦੇਣਦਾਰੀਆਾਂਤੋਂਇਲਾਵਾ, ਦੇਣਦਾਰੀਆਾਂਨ ੰਪ ਰਾਕਰਨਲਈ; ਜਾਂ ਸਿਾਇਕਕੰਪਨੀਆਾਂਦੇਘਾਟੇਲਈਪਿਬੰਧਦੇਰ ਪਮਵੁੱਚਰਕਮ; ਜਾਂ ਭੁਗਤਾਨਕੀਤੇਜਾਂਪਿਸਤਾਮਵਤਲਾਭਅੰਸ਼ਾਂਦੀਰਕਮਜਾਂਰਕਮ; ਜਾਂ ਮਕਸੇਨਾਲਸਬੰਮਧਤਖਰਚੇਦੀਰਕਮਜਾਂਮਾਤਰਾ ਆਮਦਨਮਜਸ 'ਤੇਅਮਧਆਇਦੀਆਾਂਕੋਈਵੀਮਵਵਸਥਾਵਾਂਲਾਗ ਿੁੰਦੀਆਾਂਿਨ; ਜੇਧਾਰਾ (ਏ) ਤੋਂ (ਐਫ) ਮਵੁੱਚਦਰਸਾਈਗਈਕੋਈਰਕਮਡੈਮਬਟਕੀਤੀਜਾਂਦੀਿੈਲਾਭਅਤੇਘਾਟਾਖਾਤਾ, ਅਤੇਮਜੰਨਾਘੁੱਟਕੀਤਾਮਗਆਿੈਦੁਆਰਾ,- ਮਕਸੇਵੀਭੰਡਾਰਜਾਂਪਿਬੰਧਾਂਤੋਂਕਢਵਾਈਗਈਰਕਮਜੇਅਮਜਿੀਕੋਈਰਕਮਲਾਭਅਤੇਘਾਟੇਮਵੁੱਚਜਮ੍ਾਂਕੀਤੀਜਾਂਦੀਿੈ ਖਾਤਾ: ਬਸ਼ਰਤੇਮਕ, ਮਜੁੱਥੇਇਿਧਾਰਾਮਕਸੇਮਪਛਲੇਸਾਲ (ਸੰਬੰਮਧਤਮਪਛਲੇਸਾਲਸਮੇਤ) ਮਵੁੱਚਮਕਸੇਮਨਰਧਾਰਕ 'ਤੇਲਾਗ ਿੁੰਦੀਿੈ, ਉੁੱਥੇਬਣਾਏਗਏਮਰ ਰਵਮਵੁੱਚੋਂਕਢਵਾਈਗਈਰਕਮਜਾਂਮਪਛਲੇਸਾਲਮਵੁੱਚਕੀਤੇਗਏਪਿਬੰਧਾਾਾਂਨਾਲਸੰਬੰਮਧਤ ਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲਪਮਿਲੇਮਦਨਜਾਂਉਸਤੋਂਬਾਅਦਸ਼ੁਰ ਿੁੰਦਾਿੈ ਅਪਿੈਲ, 1997 ਦੇਪਰ 1 ਅਪਿੈਲ, 2001 ਤੋਂਪਮਿਲਾਂਖਤਮਿੋਣਵਾਲੇਨ ੰਮਕਤਾਬਾਂਦੇਮੁਨਾਫੇਤੋਂਉਦੋਂਤੁੱਕਘੁੱਟਨਿੀਾਂਕੀਤਾਜਾਵੇਗਾਜਦੋਂਤੁੱਕਮਕਅਮਜਿੇਸਾਲਦੇਬਕਮੁਨਾਫੇਮਵੁੱਚਉਨ੍ਾਂਭੰਡਾਰਾਂਦੁਆਰਾਵਾਧਾਨਿੀਾਂਕੀਤਾਜਾਂਦਾ ਜਾਂਇਸਸਪਸ਼ਟੀਕਰਨਦੇਅਧੀਨਮਵਵਸਥਾਵਾਂ (ਮਜਨ੍ਾਂਮਵੁੱਚੋਂਉਕਤਐਮਨੈਂਟਵਾਪਸਲੈਲਈਗਈਸੀ); ਜਾਂ ਆਮਦਨਦੀਉਿਰਕਮਮਜਸ 'ਤੇਅਮਧਆਇਦੀਆਾਂਕੋਈਵੀਮਵਵਸਥਾਵਾਂਲਾਗ ਿੁੰਦੀਆਾਂਿਨ, ਜੇਅਮਜਿੀਕੋਈਰਕਮਲਾਭਅਤੇਘਾਟੇਦੇਖਾਤੇਮਵੁੱਚਜਮ੍ਾਂਕੀਤੀਜਾਂਦੀਿੈ; ਜਾਂ ਅੁੱਗੇਮਲਆਾਂਦੇਗਏਜਾਂਅਣਸੋਖੇਿੋਏਨੁਕਸਾਨਦੀਮਾਤਰਾਮਗਰਾਵਟ, ਜੋਵੀਖਾਤੇਦੀਆਾਂਮਕਤਾਬਾਂਅਨੁਸਾਰਘੁੱਟਿੋਵੇ। ਮਵਆਮਖਆ- ਇਸਧਾਰਾਦੇਉਦੇਸ਼ਾਂਲਈ, ਘਾਟੇਮਵੁੱਚਮਗਰਾਵਟਸ਼ਾਮਲਨਿੀਾਂਿੋਵੇਗੀ; ਜਾਂ ਮਕਸੇਉਦਯੋਮਗਕਦੁਆਰਾਪਿਾਪਤਮੁਨਾਫੇਦੀਮਾਤਰਾਮਬਜਲੀਦੇਉਤਪਾਦਨਜਾਂਉਤਪਾਦਨਅਤੇਵੰਡਦੇਕਾਰੋਬਾਰਤੋਂਉੁੱਦਮ; ਜਾਂ ' ਮਕਸੇਉਦਯੋਮਗਕਦੁਆਰਾਪਿਾਪਤਮੁਨਾਫੇਦੀਮਾਤਰਾ ਮਕਸੇਉਦਯੋਮਗਕਤੌਰ 'ਤੇਪੁੱਛੜੇਰਾਜਜਾਂਮ ਲ੍ੇਮਵੁੱਚਸਮਥਤਿੋਣਾ ਮਜਵੇਂਮਕਧਾਰਾ 80-18 ਦੀਉਪ-ਧਾਰਾ (4) ਅਤੇਉਪ-ਧਾਰਾ (5) ਮਵੁੱਚਦਰਸਾਇਆਮਗਆਿੈ, ਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲਾਂਲਈਅਮਜਿਾਉਦਯੋਮਗਕਉੁੱਦਮਧਾਰਾ 80-18 ਦੀਉਪ-ਧਾਰਾ (4) ਜਾਂਉਪ-ਧਾਰਾ (5) ਅਧੀਨਮੁਨਾਫੇਅਤੇਲਾਭਦਾਸੌਪਿਤੀਸ਼ਤਕਟੌਤੀਦਾਦਾਅਵਾਕਰਨਦੇਯੋਗਿੈ; ਜਾਂ 1124 ਸੁਪਰੀਮਕੋਰਟਦੀਆਾਂਮਰਪੋਰਟਾਂ [2010] 14 (ਐਡਲ) ਐਸ.ਸੀ.ਆਰ. (v) ਧਾਰਾ 80-ਆਈਏਦੀਉਪ-ਧਾਰਾ (4) ਦੀਮਵਆਮਖਆਮਵੁੱਚਪਮਰਭਾਮਸ਼ਤਕੀਤੇਅਨੁਸਾਰਮਕਸੇਉਦਯੋਮਗਕਅੰਡਰਟੇਲਰਦੁਆਰਾਮਕਸੇਬੁਮਨਆਦੀਢਾਂਚੇਦੀਸਿ ਲਤਨ ੰਮਵਕਸਤਕਰਨ, ਬਣਾਈਰੁੱਖਣਅਤੇਚਲਾਉਣਦੇਕਾਰੋਬਾਰਤੋਂਲਏਗਏਮੁਨਾਫੇਦੀਰਕਮਅਤੇਉਸਉਪਮਵੁੱਚਮਨਰਧਾਰਤਸ਼ਰਤਾਂਨ ੰਪ ਰਾਕਰਨਦੇਅਧੀਨਸੈਕਸ਼ਨ; ਜਾਂ (v) ਬੀਮਾਰਉਦਯੋਮਗਕਕੰਪਨੀਦੇਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲਤੋਂਸ਼ੁਰ ਿੋਣਵਾਲੇਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲਲਈਮੁਨਾਫੇਦੀਰਕਮਮਪਛਲੇਸਾਲਨਾਲਸੰਬੰਮਧਤਿੈਮਜਸਮਵੁੱਚਉਕਤਕੰਪਨੀਸੀਉਪ-ਧਾਰਾਅਧੀਨਇੁੱਕਮਬਮਾਰਉਦਯੋਮਗਕਕੰਪਨੀਬਣਗਈਿੈਬੀਮਾਰਉਦਯੋਮਗਕਕੰਪਨੀਆਾਂਦੀਧਾਰਾ 17 ਦੀਧਾਰਾ 17 (1) ਪਿਬੰਧ) ਐਕਟ, 1985 (1986 ਦਾ 1) ਅਤੇਮੁਲਾਂਕਣਸਾਲਦੇਨਾਲਸਮਾਪਤਿੁੰਦਾਿੈਮਜਸਦੌਰਾਨਅਮਜਿੀਕੰਪਨੀਦੀਸਮਚੀਸ਼ਧਸੰਪਤੀਇਕੁੱਤਰਕੀਤੇਘਾਟੇਦੇਬਰਾਬਰਜਾਂਇਸਤੋਂਵੁੱਧਿੋਜਾਂਦੀਿੈ। Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) H 115JAA but the same was not available for set off while COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI v. TULSYAN NEC LTD. 1119 calculating advance tax. This dichotomy was more spelt A out because Section 11 SJAA did not provide for payment of interest on the MAT credit. To avoid this situation, Parliament amended Explanation 1 to Section 2348 by Finance Act, 2006 w.e.f. 1.4.2007 to provide along with tax deducted or collected at source, MAT credit under Section 11 SJAA also to be excluded while calculating B assessed tax. [Para 11) [1133-D-G] 5. Any tax paid in advance/pre-assessed tax paid can be taken into account in computing the tax payable subject to one caveat, viz, that where the assessee on the basis of self computation unilaterally claims set off or MAT credit, the assessee does so at its risk as in case it is ultimately found that the amount of tax credit availed was not lawfully available, the assessee would be exposed to levy of interest under Section 2348 on the shortfall in the payment of advance tax. The consequence of adopting the case of the Department would mean that MAT credit would lapse after five succeeding assessment years under Section 115JAA(3); that no interest would be payable on such credit by the Government under the proviso to Section 115JAA(2) and that the assessee would be liable to pay interest under Sections 2348 and C on the shortfall in the payment of advance tax despite existence of MAT credit standing to the account of the assessee. Thus, despite MAT credit standing to the account of the assessee, the liability of the assessee gets increased instead of it getting reduced. (Para 12) (1134-H; 1134-A-E] C D E F 6. It is immaterial that the relevant form prescribed G under Income Tax Rules, at the relevant time (i.e. before 1.4.2007), provided for set off of MAT credit balance · against the amount of tax plus interest i.e. after the computation of interest under Section 2348. This was directly contrary to a plain reading of Section 115JAA(4). H 1120 SUPREME COURT REPORTS [2010] 14 (ADDL.) S.C.R. A Further, a form prescribed under the rules can never have any effect on the interpretation or operation of the parent statute. [Para 13] [1134-E-F] National Thermal Power Corpn. Ltd. v. Union of India 192 B ITR 187 - approved. Case Law Reference: Para 5 192 ITR 187 approved CIVIL APPELLATE JURISDICTION : Civil Appeal No. C 10677-10679 of 2010. WITH 10680-81 to 10706, 10708 to 10740, 10745-46 to 10760 D of 2010. Biswajit Bhattacharya, ASG, R.P. Bhatt, Arijit Prasad, H.R. Rao, Manish Pushkarna, Syed Abdul Haseeb, Gautam Jha, Ajay Singh, Judy James, Md. Manan, A. Deb Kumar, B.V. Balaram Das for the Appellant. E P.J. Pardiwalla, S. Ganesh Shekhar Nephade, Shyam Divan, R.K. Raghavan, K.V. Mohan, Rustom B. Hathikhanawala, M. Yogesh Khanna, Radtia Rangaswamy, V. Ramasubramanian, V. Balachandran, V.P. Gupta, Jagdish F Kumar Chawla, Basant Kumar, Anuj Bansal, Aniruddha Agrawal, Satyen Sethi, A. Panda, Rameshwar Prasad Goyal, Sudhir Kamar Gupta, Ajay Vohra, Kavita Jha, Amit Sachdeva, Shubhangi Tuli, Vimal Chandra S. Dave, Subramonium Prasad, C.S. Agarwal Bhargava V. Desai, Rahul Gupta, Nikhil Sharma, V. Balaji, K. Ravi, Pravesh Thakur, C. Kannan, Narendra G Kumar, Yashraj Singh Deora, Rajesh Kumar, Sarva Mitter (for Mitter & Mitter Co.) Mahua Kalra, Husnal Syali, Sumit K. Singh, Shekhar Prit Jha, Kannan Kapur, Rishi Kesh, V. Prabhakar, R. Chandrachud for the Respondents. H COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI v. TULSYAN NEC LTD. The Judgment of the Court was delivered by S. H. KAPADIA, CJI 1. Leave granted. 2. The issue involved in this batch of civil appeals, by special leave, filed by the Department relates to the question whether MAT credit admissible in terms of Section 115JAA has to .be set off against the tax payable (assessed tax) before calculating interest under Sections 234A, B and C of the Income Tax Act, 1961 (the Act). 3. At the outset, it may be stated that there is no dispute Case: COMMISSIONER OF INCOME TAX, CHENNAI versus TULSYAN NEC LTD. [[2010] 14 S.C.R. 1114] (2010) संबंधितकेलिएकरकेलिएप्रभार्यऐसेनिर्धारितीका-पिछलावर्षइसकेबराबरराशिमानीजाएगी इसतरहकेपुस्तकलाभकातीसप्रतिशत। ( 2 ) प्रत्येकनिर्धारिती, जोएककंपनीहै, इसधाराकेप्रयोजनोंकेलिएअपनालाभऔरहानिलेखातैयारकरेगा। संबंधितपिछलेवर्षकेलिए अनुसूचीVI केभागII औरIII केप्रावधान कंपनीअधिनियम, 1956 (1956 का1): 2 सर्वोच्चन्यायालयरिपोर्ट[2010] 14 (ए. डी. डी. एल.) एससीआर। बशर्तेकिलाभऔरहानिखातातैयारकरतेसमय, मूल्यह्रासकीगणनाउसीविधिऔरदरोंपरकीजाएगीजोगणनाकेलिएअपनाईगईहैं।लाभऔरहानिखातातैयारकरनेकेउद्देश्यसेमूल्यह्रासकंपनीकेसमक्षउसकेवार्षिकसामान्यमेंरखागया धारा210 केप्रावधानोंकेअनुसारबैठक बशर्तेकिजहांकिसीकंपनीनेगोदलियाहोयाकंपनीअधिनियम, 1956 (1956 का1) केतहतवित्तीयवर्षकोअपनायाजाताहै, जोपिछलेवर्षसेअलगहै। अधिनियम, मूल्यह्रासकीगणनाकेलिएविधिऔरदरें ऐसीवित्तीयस्थितिकेलिएमूल्यह्रासकीगणनाकरनेकेलिएअपनाईगईविधिऔरदरोंकेअनुरूपहोगा।संबंधितवर्षकेअंतर्गतआनेवालेऐसेवित्तीयवर्षकावर्षयाभाग पिछलेसाल। इसकेलिएप्रावधान; या( ख) किसीभीनामसेकिसीभीभंडारमेंलेजाईजानेवालीराशि पुकारागया; या ( ग) निर्धारितदेनदारियोंकेअलावादेनदारियोंकोपूराकरनेकेलिएकिएगएप्रावधानोंकेलिएअलगरखीगईराशियाराशि; या ( घ) सहायककेनुकसानकेलिएप्रावधानकेरूपमेंराशि कंपनियाँ; या( (ङ) लाभांशकीराशियाराशिकाभुगतानयाप्रस्ताव; या ( च) किसीसेसंबंधितव्कीराशियाराशि आयजिसपरअध्यायकेप्रावधानोंमेंसेकोईभीलागूनहींहोताहै; आयकरआयुक्त, चेन्नईv. 1123 तुलस्यानएन. ई. सी. लिमिटेड।[ एस. एच. कपाडिया, सीजेआई।]यदिखंड(क) सेखंड(च) मेंनिर्दिष्टकिसीराशिकोडेबिटकियाजाताहै लाभऔरहानिलेखा, औरइसकेद्वाराघटायागया,-- ( (i) किसीभंडारयाप्रावधानसेनिकालीगईराशि, यदिऐसीकोईराशिलाभऔरहानिमेंजमाकीजातीहै। लेखाः पिछलेवर्षमेंबनाएगएयाबनाएगएप्रावधानपहलेदिनयाउसकेबादशुरूहोनेवालामूल्यांकनवर्ष अप्रैल, 1997 कालेकिनअप्रैल, 2001 केपहलेदिनसेपहलेसमाप्तहोना पुस्तकलाभसेतबतककमनहींकियाजाएगाजबतककिपुस्तकऐसेवर्षकालाभउनभंडारोंद्वाराबढ़ायागयाहै।याप्रावधान(जिसमेंसेउक्तराशिनिकालीगईथी) इसस्पष्टीकरणकेतहत; या ( (ख) आयकीवहराशिजिसकेलिए- अध्यायIII लागूहोताहै, यदिऐसीकोईराशिजमाकीजातीहै- लाभऔरहानिखाता;या ( (iii) आगेलाएगएयाअवशोषितनहींकिएगएनुकसानकीराशि।मूल्यह्रास, खाताबहीकेअनुसारजोभीकमहो। स्पष्टीकरण।इसखंडकेप्रयोजनोंकेलिए, हानि मूल्यह्रासशामिलनहींहोगा; या( (iv) किसीउद्योगद्वाराप्राप्तलाभकीराशि। बिजलीकेउत्पादनयाउत्पादनऔरवितरणकेव्यवसायसेउपक्रम; या ( (v) किसीउद्योगद्वाराअर्जितलाभकीराशिऔद्योगिकरूपसेपिछड़ेराज्ययाजिलेमेंस्थितहोना निर्धारणवर्षोंकेलिए, जैसाकिधारा80-आईबीकीउप-धारा(4) औरउप-धारा(5) मेंनिर्दिष्टहै, ऐसेऔद्योगिकवर्षोंकेलिए --उपक्रमउपधारा(4) याउपधाराकेतहतलाभऔरलाभकेसौप्रतिशतकीकटौतीकादावाकरनेकापात्रहै। धारा80 कीधारा(5)-आईबी; या4 सर्वोच्चन्यायालयरिपोर्ट[2010] 14 (एडीडीएल।) एससीआर। ( (vi) किसीभीअवसंरचनासुविधाकेविकास, रखरखावऔरसंचालनकेव्यवसायसेप्राप्तलाभकीराशि, जैसाकिपरिभाषितकियागयाहै। धारा80-आईकीउप-धारा(4) केस्पष्टीकरणमेंऔरउसउप-धारामे